ОАО "РЖД". Заключение о консолидированной финансовой отчетности за 2015 год

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

20. Прочая выручка (продолжение)

(А)

Рост доходов от строительства в значительной мере связан с тем, что в 2015 году существенно
увеличился объем выполненных работ по контракту на строительство железнодорожной
инфраструктуры в Республике Сербия и государственным контрактам на строительство
(Примечание 28).

21. Налоги (кроме налога на прибыль)

Налоги (кроме налога на прибыль) за годы, закончившиеся 31 декабря 2015 и 2014 гг., включали:

2015 г.

2014 г.

млн. руб.

Налог на имущество (А)

48 955

38 671

Невозмещаемый НДС

4 250

5 191

Земельный налог

1 731

1 925

Прочие налоги

3 191

2 029

Итого налоги (кроме налога на прибыль)

58 127

47 816

(A)

Увеличение налога на имущество связано с увеличением с 1 января 2015 г. ставки налога на
имущество с 0,7% до 1% в отношении железнодорожных путей общего пользования, а также
сооружений, являющихся неотъемлемой технологической частью указанных объектов.

22. Прочие операционные расходы

Прочие операционные расходы за 2015 и 2014 годы включали:

2015 г.

2014 г.

млн. руб.

Расходы на содержание охраны

20 135

19 209

Расходы по услугам, связанным со строительством

18 210

14 061

Услуги, оказанные иностранными железными дорогами

14 893

12 862

Командировочные расходы

12 504

13 054

Операционная аренда подвижного состава, включая грузовые вагоны

10 114

4 991

Расходы на консультационные услуги

9 106

6 768

Расходы на услуги связи

8 901

8 295

Расходы на услуги автотранспорта (А)

7 087

2 049

Расходы по содержанию пути и полосы отвода

6 602

5 958

Расходы по аренде имущества

6 455

4 543

Расходы на постельные принадлежности и обслуживание

6 175

6 123

Расходы на информационные и ИТ услуги

5 345

4 600

Расходы на обслуживание и экипировку подвижного состава

4 988

6 980

Расходы по обеспечению пожарной безопасности

4 179

3 410

Расходы, связанные с предоставлением логистических услуг

2 889

3 336

Расходы по страхованию

2 834

2 633

Себестоимость реализованной недвижимости

2 780

2 085

Расходы на услуги инфраструктуры

1 162

403

Прочие расходы

18 294

19 862

Итого прочие операционные расходы

162 653

141 222

(А) Рост расходов на услуги автотранспорта в 2015 году связан, преимущественно, с передачей

оказания данных услуг третьим сторонам.

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

23. Субсидии из федерального и местных бюджетов

Субсидии из федерального и местных бюджетов за годы, закончившиеся 31 декабря 2015 г. и
31 декабря 2014 г. включали:

2015 г.

2014 г.

млн. руб.

Субсидии из федерального бюджета на компенсацию потерь в

доходах, возникающих в результате государственного регулирования
тарифов на пассажирские перевозки дальнего следования

24 651

23 279

Субсидии из федерального бюджета на компенсацию потерь в

доходах, возникающих в результате государственного регулирования
тарифов на услуги по использованию инфраструктуры
железнодорожного транспорта в пригородном сообщении

27 848

20 657

Субсидии из федерального, региональных и муниципальных бюджетов

на компенсацию потерь в доходах в пригородном сообщении

8 706

6 305

Прочие субсидии и компенсации, полученные из федерального,

региональных и местных бюджетов

1 373

480

Итого субсидии

62 578

50 721

Помимо описанных выше субсидий, Группа получает субсидии на капитальный ремонт объектов
железнодорожной инфраструктуры (Примечания 6 и 16).

24. Финансовые расходы и прочие аналогичные расходы

Финансовые расходы и прочие аналогичные расходы за годы, закончившиеся 31 декабря 2015 г. и
31 декабря 2014 г., включали:

2015 г.

2014 г.

млн. руб.

Проценты по заемным средствам

61 242

23 098

Расходы по финансовой аренде (Примечание 18)

6 478

5 904

Прочие (А)

9 014

12 640

Итого финансовые расходы

76 734

41 642

(А) Прочие финансовые расходы за 2015 год включают разницу между номинальной и справедливой

стоимостью долгосрочной дебиторской задолженности Министерства за перевозку отдельных
категорий пассажиров в 2009-2011 годах в размере 7 709 миллионов рублей (Примечания 8, 11 и
28).

Прочие  финансовые  расходы  за  2014  год  включают  разницу  между  номинальной  и
справедливой  стоимостью  долгосрочной  дебиторской  задолженности  Федерального  агентства
железнодорожного  транспорта (далее – «Агентство») в  размере 11 688 миллионов  рублей
(Примечание 28).

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

25. Прочие доходы

Прочие доходы за годы, закончившиеся 31 декабря 2015 г. и 2014 г., включали:

2015 г.

2014 г.

млн. руб.

Доходы от аренды прочего имущества

11 078

10 013

Штрафы, выставленные клиентам

2 382

2 005

Безвозмездно полученные активы

153

1 111

Прибыль от выбытия основных средств

‒

408

Изменение резерва по гарантиям (Примечание 16)

5 438

‒

Изменение резерва под иски и претензии, нетто (Примечание 16)

459

‒

Прочие доходы

6 445

5 570

Итого прочие доходы

25 955

19 107

26. Прочие расходы

Прочие расходы за годы, закончившиеся 31 декабря 2015 г. и 2014 г., включали:

2015 г.

2014 г.

млн. руб.

Расходы по аренде

7 900

7 583

Убытки от обесценения инвестиций в ассоциированные компании и

совместные предприятия (Примечание 5)

5 543

‒

Убыток от выбытия основных средств и нематериальных активов,
нетто (А)

5 344

‒

Взносы в профсоюз, членские взносы в профессиональные ассоциации

3 603

3 513

Расходы по банковским услугам

3 269

2 817

Убыток от выбытия материально-производственных запасов, нетто

2 531

3 953

Благотворительность и спонсорская помощь

2 457

2 421

Штрафы, выставленные клиентами

2 051

5 922

Изменения в резерве под иски и претензии, нетто (Примечание 16)

‒

3 533

Убыток от обесценения активов, классифицированных, как

предназначенные для продажи

‒

3 953

Прочие расходы

8 193

9 345

Итого прочие расходы

40 891

43 040

(А)

Убыток  от  выбытия  основных  средств  в  2015  году  включает  в  себя  убыток  от  списания
подвижного  состава  с  истекшим  сроком  полезного  использования, в  связи  с  вступлением  в
силу  с  августа 2014 г. Технического  регламента  Таможенного  союза, предполагающего
возможность  продления  срока  службы  вагонов  только  при  условии  их  модернизации  и
сертификации.

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

27. Налог на прибыль

Основные компоненты налога на прибыль за годы, закончившиеся 31 декабря 2015 и 2014 гг.,
включали:

Консолидированный отчет о прибылях и убытках

2015 г.

2014 г.

млн. руб.

Текущий налог на прибыль
Расходы по налогу на прибыль – текущая часть

(5 559)

(5 882)

Корректировка в отношении текущего налога на прибыль предыдущих

периодов, штрафы и пени по налогу на прибыль, нетто

(379)

(283)

Резерв по обязательствам по налогу на прибыль

(1 795)

651

Отложенный налог на прибыль
Связанный с возникновением и восстановлением временных разниц

(6 477)

7 149

(Расход)/доход по налогу на прибыль, отраженный в отчете о

прибылях и убытках

(14 210)

1 635

Налог на прибыль, отраженный в составе прочего совокупного дохода

10 031

(7 438)

Итого налог на прибыль

(4 179)

(5 803)

Отложенный налог на прибыль, в миллионах рублей, включает следующее:

31 декабря

2014 г.

Приобрете-

ние

дочерних

компаний

Выбытие
дочерних

компаний

Рекласси-

фикация в

активы,

предназна-

ченные для

продажи

Признан-

ный в

прочем

совокупном

доходе

Признание

и восстано-

вление

временных

разниц в

прибылях
и убытках

31 декабря

2015 г.

Эффект на отложенный налог

налогооблагаемых временных
разниц

Оценка основных средств

(37 601)

(220)

440

(984)

900

(35

445)

Оценка инвестиций в дочерние,

ассоциированные компании и
совместные предприятия

(5 639)

−

1 170

(4 469)

Оценка инвестиционной

недвижимости

(2 596)

−

(758)

619

(2 734)

Оценка нематериальных активов

(15 853)

−

(2 636)

131

(18 358)

Эффект на отложенный налог

вычитаемых временных
разниц

Чистые обязательства перед

работниками по планам с
установленными выплатами

18 065

−

(5)

941

(2 944)

16 067

Оценка дебиторской

задолженности

5 261

−

(227)

5 040

Кредиторская задолженность/

Начисленные обязательства

12 629

−

(2)

(25)

133

(261)

12 474

Государственные субсидии

6 000

−

(5 982)

Оценка производных

финансовых инструментов

5 015

−

‒

2 449

7 464

Налоговые убытки, переносимые

на будущие периоды

2 693

−

(62)

(21)

558

8 701

11 869

Эффект применения учета

хеджирования (Примечание 31)

−

13 073

(13 073)

−

Прочие

201

−

(301)

Итого отложенное налоговое

обязательство, нетто

(11 825)

(220)

433

10 031

(6 477)

(8 009)

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

27. Налог на прибыль (продолжение)

31 декабря

2013 г.

Приобрете-

ние

дочерних

компаний

Выбытие
дочерних

компаний

Рекласси-

фикация в

активы,

предназна-

ченные для

продажи

Признан-

ный в

прочем

совокупном

доходе

Признание и

восстано-

вление

временных

разниц в

прибылях
и убытках

31 декабря

2014 г.

Эффект на отложенный

налог налогооблагаемых
временных разниц

Оценка основных средств

(34 507)

(7)

113

203

(1 567)

(1 836)

(37 601)

Оценка инвестиций в дочерние,

ассоциированные компании и
совместные предприятия

(4 053)

−

(1 586)

(5 639)

Оценка инвестиционной

недвижимости

(1 906)

−

(762)

(2 596)

Оценка нематериальных

активов

(9 488)

(110)

‒

(5 593)

(667)

(15 853)

Эффект на отложенный

налог вычитаемых
временных разниц

Чистые обязательства перед

работниками по планам с
установленными выплатами

20 125

−

(92)

399

(2 369)

18 065

Оценка дебиторской

задолженности

2 286

−

(20)

(2)

−

2 997

5 261

Кредиторская задолженность/

Начисленные обязательства

11 010

−

111

(111)

214

1 405

12 629

Государственные субсидии

−

6 000

Оценка производных

финансовых инструментов

3 245

−

1 770

5 015

Прочие

1 356

210

(129)

1 367

2 894

Итого отложенное налоговое

обязательство, нетто

(11 932)

222

(7 438)

7 149

(11 825)

Движение отложенного налога в сумме 3 039 миллионов рублей (расход), отраженное в составе
прочего совокупного дохода за 2015 год, представляет собой эффект от пересчета в валюту
представления (2014 г.: 6 676 миллионов рублей – расход).

По  состоянию  на 31 декабря 2015 г. Группа  признала  отложенное  обязательство  по  налогу  на
прибыль в общей сумме 4 469 миллионов рублей (на 31 декабря 2014 г.: 5 639 миллионов рублей),
возникающее  вследствие  налогооблагаемых  временных  разниц, связанных  с  инвестициями  в
дочерние, ассоциированные  компании  и  совместные  предприятия, планируемыми  к  выбытию  в
обозримом  будущем. Руководство  Группы  пришло  к  выводу  о  том, что  не  представляется
практически  возможным  оценить  оставшуюся  величину  временных  разниц, связанных  с
инвестициями Группы в дочерние компании.

По состоянию на 31 декабря 2015 г. Группа не признала отложенные налоговые активы в сумме
10 366 миллионов рублей (на 31 декабря 2014 г.: 15 960 миллионов рублей) и за 2015 год реализовала
ранее непризнанный отложенный налоговый актив в отношении налоговых убытков в сумме
1 108 миллионов рублей. Соответствующий эффект был включен в «прочие расходы, не уменьшающие
налоговую базу по налогу на прибыль, и прочие эффекты, нетто» в таблице сверки теоретического и
фактического налога на прибыль ниже.

Выплата Группой дивидендов акционеру не влечет последствий в отношении налога на прибыль.

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

27. Налог на прибыль (продолжение)

Теоретический налог на прибыль соотносится с фактическим налогом на прибыль, отраженным в
консолидированном отчете о прибылях и убытках за 2015 и 2014 годы, следующим образом:

2015 г.

2014 г.

млн. руб.

Бухгалтерская прибыль/(убыток) до налогообложения

22 392

(100 955)

По ставке налога на прибыль, установленной российским

законодательством, 20% (2014 г.: 20%)

4 478

(20 191)

Корректировки в отношении текущего налога на прибыль предыдущих

лет и штрафов по налогу на прибыль, нетто

379

283

Резерв по обязательствам по налогу на прибыль

1 795

(651)

Расходы, не уменьшающие налоговую базу по налогу на прибыль, и

прочие эффекты:

вознаграждения сотрудников, не уменьшающие налоговую базу

3 158

2 877

социальные расходы, не уменьшающие налоговую базу

4 138

4 424

прочие расходы, не уменьшающие налоговую базу по налогу на

прибыль, и прочие эффекты, нетто

262

11 623

По эффективной ставке налога на прибыль 63% (2014 г.: 2%)

14 210

(1 635)

Расход/(доход) по налогу на прибыль, отраженный в

консолидированном отчете о прибылях и убытках

14 210

(1 635)

28. Операции со связанными сторонами

В соответствии с определением МСФО (IAS) 24 «Раскрытие информации о связанных сторонах»
предприятие является связанным с предприятием-составителем финансовой отчетности, если
соблюдено любое из следующих условий:

(a) рассматриваемое предприятие и предприятие-составитель финансовой отчетности являются

членами одной группы (что означает, что все материнские, дочерние и сестринские компании
являются связанными сторонами по отношению друг к другу);

(б) одно предприятие является ассоциированной компанией или совместным предприятием

второго предприятия (либо ассоциированной компанией или совместным предприятием члена
группы, в которую входит второе предприятие);

(в) оба предприятия являются совместными предприятиями одной и той же третьей стороны;
(г) одно предприятие является совместным предприятием, а второе предприятие является

ассоциированной компанией одной и той же третьей стороны;

(д) предприятие представляет собой план вознаграждений по окончании трудовой деятельности в

пользу  работников  либо  предприятия-составителя  финансовой  отчетности, либо  предприятия,
являющегося  связанной  стороной  предприятия-составителя  отчетности. Если  предприятие-
составитель  отчетности  само  является  таким  планом, то  финансирующие  его  работодатели
также являются его связанными сторонами;

(е) предприятие находится под контролем или совместным контролем лица, которое:

обладает контролем или совместным контролем над предприятием-составителем
финансовой отчетности;

обладает существенным влиянием на предприятие-составителя финансовой отчетности;
либо

является членом ключевого управленческого персонала предприятия-составителя
финансовой отчетности (или материнской компании предприятия-составителя
финансовой отчетности).

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

28. Операции со связанными сторонами (продолжение)

В отношении каждой возможной операции со связанной стороной во внимание принимается
сущность операции, а не только ее правовая форма.

Связанные  стороны  могут  осуществлять  операции, которые  не  имели  бы  места  между  сторонними
компаниями. Также могут отличаться условия и суммы таких операций в сравнении с аналогичными
операциями между несвязанными сторонами.
Наиболее  существенные  остатки  задолженностей  по  операциям  со  связанными  сторонами  на
31 декабря 2015 г. и 31 декабря 2014 г. представлены  ниже (характер  взаимоотношений  Группы  с
указанными связанными сторонами соответствует определениям, приведенным в п.п. (а)-(е) выше):

2015 г.

2014 г.

Связанная сторона, Характер отношений,
Характер операций

Дебиторская

задолженность

(Кредиторская

задолженность)

Дебиторская

задолженность

(Кредиторская

задолженность)

млн. руб.

ОПЕРАЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
Операции с ассоциированными компаниями и

совместными предприятиями (б)

Относящиеся к продажам и доходам
Услуги по перевозкам

170

(139)

115

(153)

Аренда

2 751

(13)

2 633

(14)

Ремонт и техническое обслуживание

596

(6)

1 338

(4)

Прочие

1 482

(200)

2 276

(63)

Относящиеся к закупкам и расходам
Приобретение подвижного состава и запасных частей

(708)

1 227

(9 211)

Приобретение оборудования, кроме подвижного

состава

–

(812)

(672)

Услуги по перевозкам

–

(407)

–

(247)

Проектно-изыскательские работы и строительство

(13 141)

(2 316)

Ремонт и техническое обслуживание

699

(5 870)

667

(4 365)

Прочие

347

(1 233)

(994)

Министерства Российской Федерации (a)

Относящиеся к продажам и доходам
Услуги по перевозкам

3 729

(310)

505

(931)

Прочие

801

(11)

954

(185)

Относящиеся к закупкам и расходам
Охрана и услуги пожарной безопасности

–

(1 367)

–

(698)

Прочие

(208)

(544)

Операции с компаниями, контролируемыми

государством (a)

Относящиеся к продажам и доходам
Услуги по перевозкам

(9 742)

(10 446)

Электричество

885

(1)

Строительство

1 615

(3 028)

–

Услуги связи

‒

–

Прочие

578

(409)

223

(857)

Относящиеся к закупкам и расходам
Топливо

(3 137)

(4 476)

Электроэнергия и теплоэнергия

(89)

(124)

Расчетно-кассовое обслуживание, инкассация

‒

(115)

–

(125)

Прочие

144

(2 200)

138

(454)

Операции с компаниями, находящимися под

контролем или совместным контролем ключевого
управленческого персонала Группы (е)

Относящиеся к продажам и доходам
Электричество

–

Относящиеся к закупкам и расходам
Электроэнергия и теплоэнергия

–

(5 670)

–

(4 750)

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

28. Операции со связанными сторонами (продолжение)

2015 г.

2014 г.

Связанная сторона, Характер отношений,
Характер операций

Дебиторская

задолженность

(Кредиторская

задолженность)

Дебиторская

задолженность

(Кредиторская

задолженность)

млн. руб.

ИНВЕСТИЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
Операции с ассоциированными компаниями и

совместными предприятиями (б)

Дивиденды полученные

‒

−

ФИНАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
Компании, контролируемые государством (a)

Займы полученные

–

(99 951)

−

(130 519)

ОПЕРАЦИИ С ПЕНСИОННЫМИ ФОНДАМИ
Пенсионные фонды (д)

Задолженность перед пенсионным фондом

(421)

(358)

Наиболее существенные операции со связанными сторонами представлены ниже (характер
взаимоотношений Группы с указанными связанными сторонами соответствует определениям,
приведенным в п.п. (а)-(е) выше):

2015 г.

2014 г.

Связанная сторона, Характер отношений,
Характер операций

Продажи/

доходы*

(Закупки)/

(расходы)*

Продажи/

доходы*

(Закупки)/

(расходы)*

млн. руб.

ОПЕРАЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
Операции с ассоциированными компаниями и

совместными предприятиями (б)

Относящиеся к продажам и доходам
Услуги по перевозкам

2 895

–

3 198

−

Аренда

19 857

–

15 654

−

Ремонт и техническое обслуживание

7 194

–

9 441

−

Прочие

6 859

–

6 116

−

Относящиеся к закупкам и расходам
Приобретение подвижного состава и запасных частей

–

(76 378)

−

(102 035)

Приобретение оборудования, кроме подвижного

состава

–

(1 815)

−

(2 211)

Услуги по перевозкам

–

(3 832)

−

(3 468)

Проектно-изыскательские работы и строительство

–

(29 233)

−

(4 833)

Ремонт и техническое обслуживание подвижного

состава

–

(32 345)

−

(34 087)

Прочие

–

(11 029)

−

(8 590)

Министерства Российской Федерации (a)

Относящиеся к продажам и доходам
Субсидии (Примечание 23)

62 578

–

50 721

−

Услуги по перевозкам

22 725

–

21 458

−

Ремонт и техническое обслуживание подвижного

состава

–

340

−

Прочие

3 121

–

2 667

−

Относящиеся к закупкам и расходам
Охрана и услуги пожарной безопасности

–

(16 865)

−

(17 539)

Прочие

–

(1 068)

−

(205)

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

28. Операции со связанными сторонами (продолжение)

2015 г.

2014 г.

Связанная сторона, Характер отношений,

Характер операций

Продажи/

доходы*

(Закупки)/

(расходы)*

Продажи/

доходы*

(Закупки)/

(расходы)*

млн. руб.

ОПЕРАЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ

(продолжение)

Операции с компаниями, контролируемыми

государством (a)

Относящиеся к продажам и доходам
Услуги по перевозкам

209 080

–

168 954

−

Электричество

8 728

–

7 365

−

Проектно-изыскательские работы и строительство

1 088

–

1 069

−

Услуги связи

1 695

–

1 820

−

Прочие

12 521

–

5 882

−

Относящиеся к закупкам и расходам
Топливо

–

(60 504)

−

(46 038)

Приобретение подвижного состава

–

(1 178)

−

Расчетно-кассовое обслуживание и инкассация

–

(2 335)

−

(2 317)

Электроэнергия и теплоэнергия

–

(1 388)

−

(1 510)

Услуги связи

–

(1 468)

−

(1 503)

Прочие

‒

(9 652)

−

(14 988)

Операции с компаниями, находящимися под

контролем или совместным контролем
ключевого управленческого персонала Группы (е)

Относящиеся к продажам и доходам
Электричество

242

–

925

−

Относящиеся к закупкам и расходам
Электроэнергия и теплоэнергия

–

(150 109)

−

(143 737)

ИНВЕСТИЦИОННАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
Операции с ассоциированными компаниями и

совместными предприятиями (б)

Дивиденды полученные

895

–

2 125

−

ОПЕРАЦИИ С ПЕНСИОННЫМИ ФОНДАМИ
Пенсионные фонды (д)

Пенсионные взносы

1 058

(23 388)

604

(25 399)

* Суммы включают НДС, если применимо.

В  течение  года,  закончившегося  31  декабря  2015  г.,  компании  Группы  имели  банковские  счета  в
кредитных  организациях, контролируемых  государством, и  ассоциированном  банке. Остаток
денежных  средств  и  депозитов  на  счетах  в  данных  кредитных  организациях  по  состоянию  на
31 декабря 2015 г. и 31 декабря 2014 г. имел следующую структуру:

31 декабря

2015 г.

31 декабря

2014 г.

млн. руб.

Денежные средства и их эквиваленты на банковских счетах в банках,

контролируемых государством

153 352

97 256

Денежные средства на банковском счете в ассоциированном банке

168

737

Краткосрочные депозиты в банках, контролируемых государством

3 867

3 294

Итого

157 387

101 287

За год, закончившийся 31 декабря 2015 г., процентные доходы от операций со связанными сторонами
составили 12 082 миллиона рублей (2014 г.: 2 418 миллионов рублей), а процентные расходы по
операциям со связанными сторонами составили 7 082 миллиона рублей (2014 г.: 7 212 миллионов
рублей).

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

28. Операции со связанными сторонами (продолжение)

Ставка процента по кредитам, полученным Группой от связанных сторон, варьировалась за год,
закончившийся 31 декабря 2015 г., от 1,6 % до 18,1% (2014 г.: 0%-16%).

Группа имела следующие гарантии в отношении связанных сторон на 31 декабря 2015 г. и 31 декабря
2014 г.:

31 декабря

2015 г.

31 декабря

2014 г.

млн. руб.

Суммы гарантий, выданных Группой за связанные стороны

6 376

6 352

Суммы гарантий, выданных Группой связанным сторонам

1 106

2 948

Суммы гарантий, полученных Группой от связанных сторон

3 654

3 593

Кроме того, по состоянию на 31 декабря 2015 г. суммы гарантий, выданных связанными сторонами за
Группу, составляли 5 029 миллионов рублей (на 31 декабря 2014 г.: 3 690 миллионов рублей).

Одна из дочерних компаний Группы заключила ряд договоров на приобретение подвижного состава,
возврат сумм авансов выданных по которому обеспечивается банковскими гарантиями, полученными
от связанной стороны, на общую сумму до 12 584 миллионов рублей (на 31 декабря 2014 г.: до
13 612 миллионов рублей).

За  год, закончившийся 31 декабря 2015 г., Группа  имела  право  на  получение  от  федеральных  и
региональных  министерств  Российской  Федерации  возмещения  разницы  в  стоимости  билетов  в
отношении  ряда  льготных  категорий  пассажиров  в  размере 7 855 миллионов  рублей (2014 г.,
пересчитано: 5 388 миллионов рублей). Сумма дебиторской задолженности по возмещению разницы
в  стоимости  пассажирских  билетов  по  состоянию  на 31 декабря 2015 г. составила 2 864 миллиона
рублей (на 31 декабря 2014 г., пересчитано: 12 842 миллиона рублей). Группа признала обесценение
данной  непогашенной  по  состоянию  на 31 декабря 2015 г. дебиторской  задолженности  в  размере
1 957 миллионов рублей (на 31 декабря 2014 г., пересчитано: 12 252 миллиона рублей).

Кроме  того, дебиторская  задолженность  Министерства  за  перевозку  отдельных  категорий
пассажиров  в 2009-2011 годах  в  сумме 10 937 миллионов  рублей, полностью  зарезервированная по
состоянию  на 31 декабря 2014 г., была  реклассифицирована  в  состав  прочих  долгосрочных
финансовых активов и приведена к справедливой стоимости (Примечания 8, 11 и 24), при этом резерв
под обесценение данной дебиторской задолженности был восстановлен.

В декабре 2014 года Компания заключила с Росимуществом договор мены активов. По состоянию на
31 декабря 2015 г. Группа передала Росимуществу активы с балансовой стоимостью 79 084 миллиона
рублей (из  которых  движимое  имущество  на  сумму 2 942 миллиона  рублей  было  передано
Росимуществу  в  декабре  2014  г.),  при  этом  уплатив  НДС  в  размере  14  235  миллионов  рублей
(Примечания 10, 13 и 14). По  состоянию  на 31 декабря 2015 г. Группа  получила  от  Росимущества
активы  стоимостью 24 177 миллионов  рублей. Общая  сумма  авансов  выданных, отраженных  в
составе  основных  средств, за  неполученные  активы  по  договору  мены  составила 69 142 миллиона
рублей по состоянию на 31 декабря 2015 г. (Примечание 13).

В 2014 и 2015 годах Группа получала субсидию из федерального бюджета на компенсацию потерь в
доходах, возникающих  в  результате  государственного  регулирования  тарифов  на  услуги  по
использованию  инфраструктуры  железнодорожного  транспорта  для  пригородных  пассажирских
компаний, относящихся  к  периоду 2011-2014 годов. Расчеты  с  Группой  по  данной  субсидии
осуществляются  Агентством. По  состоянию  на 31 декабря 2014 г., Группа  расклассифицировала
дебиторскую  задолженность  Агентства  в  размере 27 221 миллион  рублей, полностью
зарезервированную  по  состоянию  на  дату  реклассификации, в  состав  прочих  долгосрочных
финансовых активов и привела сумму указанной задолженности к справедливой стоимости в сумме
15 533 миллиона  рублей  в  связи  с  изменением  сроков  погашения. Резерв  под  обесценение  данной
дебиторской  задолженности  был  полностью  восстановлен. В 2015 году  Группа  получила  от
Агентства 939 миллионов рублей в счет погашения указанной задолженности.

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

28. Операции со связанными сторонами (продолжение)

В 2014 и 2015

годах Группа заключила государственные контракты на общую сумму

18 520 миллионов  рублей, включая  НДС, на  разработку  рабочей  документации и  выполнение  работ
по  строительству. По  состоянию  на 31 декабря 2015 г. авансы  полученные  по  данным  договорам
составили 1 944 миллиона  рублей (на 31 декабря 2014 г., пересчитано: 3 033 миллиона  рублей),
выручка за 2015 г. составила 5 379 миллионов рублей (2014 г.: 133 миллиона рублей).

В 2015 году Компания продала ГУП «Московский метрополитен» принадлежащие ей 50% акций
АО «Московская Кольцевая Железная Дорога» за денежное вознаграждение 3 182 миллиона рублей
(Примечание 5). По состоянию на 31 декабря 2015 г. Группа отразила дебиторскую задолженность по
данной операции в размере 1 591 миллион рублей (на 31 декабря 2014 г.: ноль).

Общая сумма обязательств по договорам финансовой аренды, заключенным со связанными
сторонами Группы, составила 32 445 миллионов рублей по состоянию на 31 декабря 2015 г.
(на 31 декабря 2014 г.: 28 455 миллионов рублей). Средневзвешенная эффективная процентная ставка
по договорам финансовой аренды, заключенным Группой со связанными сторонами, в течение года,
закончившегося 31 декабря 2015 г., составила 16% годовых (2014 г.: 16%).

Кроме того, в 2015 году дочерняя компания Группы осуществила продажу связанным сторонам
объектов грузового подвижного состава на сумму 16 726 миллионов рублей (2014 г.: 19 285
миллионов рублей), которые были впоследствии получены Группой от связанной стороны в рамках
договоров финансовой аренды, описанных выше.

В состав основных средств, полученных по договорам финансовой аренды, включены основные
средства, полученные от предприятий, контролируемых государством, и прочих связанных сторон.
Общая сумма таких активов составила по состоянию на 31 декабря 2015 г. 53 527 миллионов рублей
(31 декабря 2014 г.: 41 373 миллиона рублей).

Ключевой  управленческий  персонал  включает  членов  Совета  Директоров  и  Правления  Компании.
Сумма вознаграждения членов Правления составила за 2015 год 1 396 миллионов рублей, не включая
налог на доходы физических лиц (НДФЛ) в размере 207 миллионов рублей (2014 г.: 1 231 миллион
рублей, НДФЛ – 184 миллиона  рублей), и  включает  в  себя  краткосрочные  виды  вознаграждений.
Сумма  вознаграждения, выплаченного  членам  Совета  Директоров  за 2015

год, составляет

42 миллиона рублей (2014 г.: 40 миллионов рублей).

29. Договорные и условные обязательства

Общеэкономическая и политическая ситуация

Изменения  в  политической  ситуации, законодательстве, налоговом  и  нормативном  регулировании
оказывают  влияние  на  финансово-хозяйственную  деятельность  и  рентабельность  операций Группы.
Характер  и  частота  таких  изменений  и  связанные  с  ними  риски, которые, как  правило, не
покрываются  страхованием, также  как  и  их  влияние  на  будущую  деятельность  и  рентабельность
операций Группы, непредсказуемы.

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

29. Договорные и условные обязательства (продолжение)

Политика в области регулирования тарифов

Возможные реформы тарифной политики могут оказать существенное влияние на финансовое
положение и результаты деятельности Компании. Компания ведет постоянные обсуждения с
правительством

Российской

Федерации

вопросов

формирования

тарифов

на

услуги

железнодорожного транспорта, включая выравнивание тарифов на внутренние и международные
перевозки, а также повышение уровня тарифов.

На данный момент невозможно предсказать, последуют ли в будущем, и, когда именно, какие-либо
изменения в области регулирования тарифов. В данной консолидированной финансовой  отчетности
не  были  отражены  какие-либо  корректировки, которые  могли  бы  возникнуть  как  следствие
указанных  выше  неопределенностей. Такие  последствия  будут  отражены  в  консолидированной
финансовой  отчетности  Группы  в  том  периоде, когда  они  проявятся, и  станет  возможной  их
денежная оценка.

Налогообложение

В настоящее время в России действует ряд налогов, установленных на федеральном и региональном
уровне. Эти налоги включают налог на добавленную стоимость, налог на прибыль предприятий,
налог на имущество, налог на доходы физических лиц и отчисления на социальное обеспечение, а
также некоторые другие.

Российское налоговое, валютное и таможенное законодательство допускает различные толкования и
подвержено  частым  изменениям. Интерпретация  руководством  данного  законодательства
применительно  к  операциям  Группы  может  быть  оспорена  соответствующими  местными  или
федеральными  органами. С  учетом  последних, а  также  планируемых, изменений  налогового
законодательства  Российской  Федерации, налоговые  органы  могут  занять  более  жесткую  позицию
при  интерпретации  законодательства  и  проверке  налоговых  расчетов. Как  следствие, налоговые
органы  могут  предъявить  претензии  по  тем  сделкам  и  методам  учета, по  которым  раньше  они
претензий  не  предъявляли. Кроме  того, на  основании  общего  направления  недавних  судебных
разбирательств  можно  сделать  вывод  о  том, что  позиция  налоговых  органов  все  чаще
поддерживается судами. В результате, могут быть начислены значительные дополнительные налоги,
пени  и  штрафы. Помимо  этого, сложности, связанные  с  особенностями  организационной  и
операционной  структуры  Группы, негативно  сказываются  на  способности  Группы  обеспечить
надлежащее  применение  отдельных  положений  налогового  законодательства, создавая, таким
образом, дополнительные  риски  и, как  следствие, условные  обязательства  в  области
налогообложения.

Налоговые проверки могут охватывать три календарных года деятельности, непосредственно
предшествовавшие году проверки. При определенных условиях проверке могут быть подвергнуты и
более ранние периоды.

C  1 января 2012 г.  вступило  в  силу  новое  российское  законодательство  по  трансфертному
ценообразованию, которое  разрешает  налоговым  органам  России  применять  корректировки
налоговой  базы  и  доначислять  суммы  налога  на  прибыль  к  уплате  в  отношении  всех
«контролируемых» сделок, если цена, примененная в сделке, отличается от рыночной.

Ввиду  неопределенности  и  недостаточной  практики  применения  действующего  в  России
законодательства по трансфертному ценообразованию российские налоговые органы могут оспорить
уровень цен, примененных Группой в «контролируемых» сделках и доначислить применимые налоги
к  уплате, если  Группа  не  сможет  доказать, что  в «контролируемых» сделках  использовались
рыночные  цены, и  представить  надлежащую  отчетность  в  российские  налоговые  органы,
подкрепленную соответствующей документацией по трансфертному ценообразованию, имеющейся в
ее распоряжении.

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

29. Договорные и условные обязательства (продолжение)

Налогообложение (продолжение)

С  целью  обеспечения  соответствия  требованиям  российского  законодательства  по  трансфертному
ценообразованию, в  Группе  разработаны  методики  ценообразования  по  ключевым  типам
«контролируемых» сделок  между  взаимозависимыми  лицами, и  на  ежегодной  основе  проводятся
исследования баз данных для определения рыночного уровня цен по «контролируемым» сделкам.

В 2015 году Группа определила свои налоговые обязательства, вытекающие из «контролируемых»
сделок, на основе фактических цен сделок.

По  мнению  руководства, резервы, связанные  с  обязательствами  по  уплате  налогов (Примечания 16
и 27) отражены в консолидированной финансовой отчетности по состоянию на 31 декабря 2015 г. в
достаточной  сумме  с  учетом  указанных  выше  рисков. Однако  существует  вероятность  того, что
соответствующие  государственные  органы  могут  занять  иную  позицию  в  отношении  вопросов,
допускающих возможность неоднозначного толкования, что может оказать существенное влияние на
финансовую отчетность Группы.

Существующие и потенциальные иски против Группы

Группа является ответчиком в ряде судебных разбирательств, возникших в ходе нормального ведения
финансово-хозяйственной деятельности. По состоянию на 31 декабря 2015 г. в отношении таких
разбирательств Группой был создан резерв в размере 13 142 миллиона рублей (на 31 декабря 2014 г.:
13 653 миллиона рублей) (Примечание 16).

Страхование

Страховая отрасль в России находится на стадии развития: емкость страхового рынка и низкая
вариативность продуктового предложения пока не в состоянии полностью удовлетворить потребности
в страховании рисков имущества и ответственности. Обязательные виды страхования, принятые в
других странах, вводятся постепенно, и по некоторым видам страхования пока недоступны.

Руководством утверждена корпоративная политика организации страховой защиты для компаний
Группы. Политика устанавливает общие принципы для компаний Группы в отношении ключевых
условий страхования.

В  течение 2015 года  Группа  продолжила  обеспечивать страховое  покрытие  в  отношении  основных
категорий  имущества. Группа  не  имела  страхового  покрытия  в  отношении  риска  прерывания
деятельности, так  как  по  оценке  руководства  Группы, соответствующие  расходы  на  страхование
значительно превысили бы потенциальные убытки, связанные с указанным риском.

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

29. Договорные и условные обязательства (продолжение)

Существенные договорные обязательства

Договорные обязательства раскрыты с учетом НДС, где это применимо.

Начиная  с 2007 года, Группа  заключила  ряд  долгосрочных  договоров  на  реконструкцию  железных
дорог, туннелей, мостов, контактной  системы  и  телекоммуникационных  сетей, а  также  на
приобретение  электропоездов, материалов  верхнего  строения  пути  и  прочего  оборудования  с
российскими и иностранными поставщиками, включая договоры со связанными сторонами:

Общая сумма

по договорам

Обязательства

по состоянию
на 31 декабря

2015 г.

млн. руб.

Договоры на строительство и реконструкцию инфраструктуры

Восточного полигона

269 275

246 008

Договоры, заключенные в евро (общая сумма по договорам и

обязательства составили 1 857 миллионов евро и 1 469 миллионов
евро по курсу на 31 декабря 2015 г., соответственно)

148 003

117 079

Прочие договоры

706 687

473 024

Итого

1 123 965

836 111

В состав сумм в таблице выше включены суммы по договорам, заключенным со связанными
сторонами по состоянию на 31 декабря 2015 г., в размере 17 706 миллионов рублей. По состоянию на
31 декабря 2015 г. обязательства по данным договорам со связанными сторонами составили
10 957 миллионов рублей.

Обязательства по операционной аренде

Дочерние  компании  Группы  заключили  договоры  операционной  аренды, главным  образом  в
отношении  офисных  площадей  и  производственных  зданий, производственных  площадей  и
оборудования, транспортных  средств, а  также  аренды  подвижного  состава, без  права  досрочного
расторжения. По  состоянию  на 31 декабря 2015 г. и 31 декабря 2014 г. будущие  минимальные
арендные платежи по договорам аренды составляют:

31 декабря

2015 г.

31 декабря

2014 г.,

пересчитано

млн. руб.

До одного года

14 626

10 418

От одного года до пяти лет

28 122

21 263

Свыше пяти лет

39 053

37 052

Итого минимальные арендные платежи

81 801

68 733

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

30. Производные финансовые инструменты

Номинальные и справедливые стоимости производных финансовых инструментов по состоянию на
31 декабря 2015 г. и 31 декабря 2014 г. представлены в таблице ниже:

31 декабря 2015 г.

31 декабря 2014 г.

Номи-

нальная

стоимость

Справедливая стоимость

Номи-

нальная

стоимость

Справедливая стоимость

Активы

Обяза-

тельства

Активы

Обяза-

тельства

млн. руб.

Контракты по валютам

Соглашения «своп» – на российском

рынке

296 549

757

(36 446)

249 972

3 649

(27 719)

Контракты по валютам и процентам
Соглашения «своп» – на российском

рынке

10 846

–

(1 672)

8 404

–

(1 080)

Контракты по ценным бумагам

Форвардные контракты – на российском

рынке

4 382

–

(2 181)

4 773

(3 335)

Опционы – на российском рынке

6 314

2 942

–

5 637

1 045

−

Прочие

868

918

‒

Итого активов/(обязательств) по

производным финансовым
инструментам

4 617

(40 299)

4 768

(32 134)

Прибыли и убытки от изменения справедливой стоимости производных финансовых инструментов
включаются в состав статьи «Изменения справедливой стоимости финансовых инструментов,
нетто» консолидированного отчета о прибылях и убытках.

31. Оценка справедливой стоимости, финансовые инструменты, цели и принципы

управления рисками

Основные  финансовые  инструменты  Группы  включают банковские  кредиты, договоры  финансовой
аренды, облигационные  займы, сертификаты  долевого  участия  в  займе, производные  финансовые
инструменты, денежные  средства  и  банковские  депозиты. Основная  цель  этих  инструментов
заключается в  привлечении  средств для  финансирования деятельности Группы. Группа имеет иные
финансовые активы и обязательства, такие как дебиторская задолженность покупателей и заказчиков
и  кредиторская  задолженность  перед  поставщиками  и  подрядчиками, которые  возникают
непосредственно  в  процессе  ее  деятельности. Группа  также  владеет  инвестициями, имеющимися  в
наличии для продажи, и осуществляет операции с производными инструментами.

Группа подвержена кредитному риску, риску ликвидности и рыночному риску.

Комиссия по управлению финансовыми рисками и Департамент корпоративных финансов Компании
осуществляют  мониторинг  финансовых  рисков. Кредитные, валютные  и  процентные  риски
регулируются  Политикой  управления  финансовыми  рисками  и  соответствующими  внутренними
положениями. Компания  также  поддерживает  единую  систему  и  единые  методы  управления
финансовыми рисками во всех дочерних обществах.

Открытое Акционерное Общество «Российские железные дороги»

Примечания к консолидированной финансовой отчетности (продолжение)

31. Оценка справедливой стоимости, финансовые инструменты, цели и принципы

управления рисками (продолжение)

Кредитный риск

Кредитный риск представляет собой риск неисполнения контрагентом своих обязательств, в
результате чего Группа может понести финансовые убытки.

Денежные средства размещаются в финансовых институтах, которые на момент размещения средств
имеют, по оценкам руководства, минимальный риск дефолта. Руководство осуществляет мониторинг
кредитоспособности  банков, в  которых  размещаются  денежные  средства  Группы, а  также
обеспечивает  отсутствие  превышения  суммы  депозитов, размещенных  Компанией  в  каждой
отдельной  финансовой  организации, над  верхней  границей  разрешенного  лимита. Данные  лимиты
пересчитываются ежеквартально в соответствии с утвержденной корпоративной политикой, которая
учитывает  количественные  и  качественные  показатели  деятельности  финансовых  институтов.
Лимиты  рассматриваются  и  утверждаются  Комиссией  по  управлению  финансовыми  рисками
Компании.

Финансовые активы, по которым у Группы возникает потенциальный кредитный риск, представлены
в  основном  дебиторской  задолженностью  покупателей  и  заказчиков, прочей  дебиторской
задолженностью  и  выданными  займами. Балансовая  стоимость  данных  финансовых  активов, за
вычетом  обесценения, представляет  собой  максимальную  сумму, подверженную  кредитному  риску.
За  исключением  обстоятельств  описанных  ниже, у  Группы  нет  существенной  концентрации
кредитного  риска. Хотя  степень  погашения  дебиторской  задолженности  подвержена  влиянию
экономических  факторов, руководство  считает, что  нет  существенного  риска  потерь  сверх  суммы
признанного обесценения.

Крупнейшим  дебитором  Группы  по  состоянию  на  31  декабря  2015  г.  является  PSA  Peugeot  Citroen
(компания, владеющая долей в размере 25% в Gefco S.A., дочерней компании Группы), дебиторская
задолженность  от  которой  составляет 372 миллиона  евро (29 648 миллионов  рублей  по  курсу  на
31 декабря 2015 г.). Данная  задолженность  представляет  собой  дебиторскую  задолженность  перед
Группой Gefco за  оказанные  логистические  услуги. Прочая  дебиторская  задолженность  Группы
Gefco в  размере 405 миллионов  евро (32 279 миллионов  рублей  по  курсу  на 31 декабря 2015 г.) по
состоянию  на 31 декабря 2015 г. представляет  собой  задолженность  от  значительного  количества
иных клиентов.

Основная  часть  продаж  транспортных  услуг  Компании  осуществляется  на  условиях  предоплаты.
Соответственно, дебиторская задолженность, за исключением задолженности перед  Группой Gefco,
включает  ограниченное  количество  контрагентов, преимущественно  государственные  структуры.
Кроме  того, ряд  дебиторов  Группы  по  расчетам  за  вспомогательные  услуги, такие, как
предоставление  тепла  и  электроэнергии, являются  муниципальными  предприятиями  и
государственными  организациями. Крупнейшими  дебиторами  Группы  после PSA Peugeot Citroen
являются:
·

Агентство, которое осуществляет с Группой расчеты по субсидиям, выделяемым ОАО «РЖД»
из федерального бюджета на возмещение эффекта регулирования тарифов (Примечания 8, 24
и 28), и

Министерство, которое осуществляет возмещение разницы в стоимости билетов в отношении
определенных категорий пассажиров (Примечание 8, 11,24 и 28).

ОАО "РЖД". Заключение о консолидированной финансовой отчетности за 2015 год - часть 5