АО «Самрук-Энерго». Годовой отчет за 2015 год - часть 8

гнозе на 2017 год отнесены на пре-
кращенную деятельность.

По другим основным финан-

сово-экономическим показателям 
наблюдается положительная дина-
мика. Так, показатель 

EBITDA

 соста-

вил в 2015 году 84,9 млрд тенге, при 
факте за 2014 год 76,1 млрд тенге. 
Увеличение 

EBITDA

 связано с  тем, 

что ТОО «ГРЭС-1» в 2015 году учиты-
вается в консолидированных дан-

ных в доле 100%, в 2014 году в 100% 
доле был включен с 1 апреля 2014 года. 
В прогнозе на 2016 год показатель 
запланирован в размере 85,6 млрд 
тенге, незначительный рост кото-
рого по сравнению с 2015 годом 
в основном связан с улучшением 
показателя 

EBITDA

 по ТОО ЭГРЭС-1,

АО «АктобеТЭЦ», ТОО «ПВЭС»,
АО «МРЭК» и АО «МГЭС». Снижение 
показателя 

EBITDA

 в 2017 году до 

69,2 млрд тенге обусловлено от-
несением приватизируемых ДЗО к 
прекращенной деятельности.

Показатель 

EBITDA margin

 в

2015 году составил 37% при 34% в 
2014 году. Рост показателя обуслов-
лен более эффективной работой 
менеджмента, при снижении общих 
объемов реализации проведена 
программа оптимизации затрат. 

ОСНОВНЫЕ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ

Наименование

Единица 

измерения

2014*

2015

2015 к 2014

2016

2017

факт

факт

откл, %

прогноз

прогноз

Чистый доход

млрд тенге

15,94

-77,83

6,25

41,71

Чистый доход без учета курсовой 

разницы **

млрд тенге

29,01

182%

20,24

41,71

EBITDA 

млн тенге

76 129

84 895

112%

85 581

69 156

EBITDA Margin

 %

34%

37%

109%

33%

57%

* Для целей сопоставимости показатели 2014 года пересчитаны с учетом переноса ДЗО по прекращенной деятельности в полную консолидацию.

** Итоговая  прибыль без учета влияния расходов по курсовой разнице. 

* ПРОТЯЖЕННОСТЬ ЛИНИЙ ЭЛЕКТРОПЕРЕДАЧИ И РАСПРЕДЕЛИТЕЛЬНЫХ ЛИНИЙ, км

Наименование ДЗО

2014

2015

Откл 2015 к 

2014

2016 (прогноз)

2017 (прогноз)

Объемы производства электроэнергии, млн кВтч

АО «АлЭС»

5 036

5 086

101%

4 920

5 130

АО «Актобе ТЭЦ»

667

666

100%

871

871

ТОО «Экибастузская ГРЭС-1»

14 096

10 729

76%

11 175

13 410

АО «Станция Экибастузская 

ГРЭС-2»

4 755

3 211

68%

4 945

5 192

АО «ЖГРЭС»  (факт до момен-

та реализации актива – до 15 

мая 2015 г.)

2 521

1 176

47%

-

-

АО «Шардаринская ГЭС»

565

465

82%

265

374

АО «Мойнакская ГЭС»

577

903

156%

906

906

ТОО «Samruk-Green Energy»

0,4

3,2

788%

3,4

4,1

ТОО «Первая ветровая

электрическая станция»

- 

79

172

172

Итого

28 216

22 318

79%

23 259

26 059

АНАЛИЗ МЕНЕДЖМЕНТОМ 
РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ 
КОМПАНИИ (MD&A)

ОПЕРАЦИОННЫЕ И ФИНАНСОВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ 

Наименование ДЗО

2014

2015

Откл 2015 к 

2014

2016 (прогноз)

2017 (прогноз)

Объемы передачи электроэнергии, млн кВтч

АО «АЖК»

6 235

6 165

99%

6 350

6 696

АО «ВК РЭК»

3 391

3 431

101%

3 466

3 751

АО «МРЭК»

2 718

2 518

93%

2 517

2 621

Итого

12 344

12 114

98%

12 332

13 068

Объемы реализации электроэнергии, млн кВтч

ТОО «АлматыЭнергоСбыт»

5 946

5 771

97%

5 947

6 226

ТОО «Шыгысэнерготрейд»

2 659

2 643

99%

2 811

2 910

Итого

8 605

8 414

98%

8 758

9 135

Объемы производства теплоэнергии, тыс. Гкал

АО «Алматинские

электические станции»

5 580

5 031

90%

5 449

6 078

 АО «Актобе ТЭЦ»

1 868

1 795

96%

1 834

1 834

 АО «Станция Экибастузская 

ГРЭС-2»

103

81

79%

 76

76

 АО «ЖГРЭС»  (факт до мо-

мента реализации актива – 

до 15 мая 2015г)

10

5,318

53%

 Итого

7 561

6 913

91%

7 359

7 987

Объемы реализации угля, 

млн тонн

38,1

33,9

89%

32,5

35,7

Снижение 

объемов производ-

ства электроэнергии

 в 2015 году 

к  объемам  2014  г.  на  21%  (или  на            
5 898,4 млн кВтч) обусловлено сни-
жением выработки электроэнергии 
по следующим электростанциям:

•

по АО «ГРЭС-2» и ТОО «ГРЭС-1»,
обусловлено снижением реализа-

ции электроэнергии на рынке РК; 

•

по АО «Шардаринская ГЭС» в
связи с маловодьем на р. Сырда-
рье и Шардаринском водохрани-
лище;

•

по ЖГРЭС на 53% (или на 1 345 кВтч)
за счет реализации актива в мае 
2015 г.

Вместе с тем, в августе 2015 г. вве-

дена в эксплуатацию ТОО «Первая 
ветровая электрическая станция», 
объем выработки которой составил 
79,2 млн кВтч. 

ДИНАМИКА ИЗМЕНЕНИЯ ОБЪЕМОВ ПРОИЗВОДСТВА ЭЛЕКТРОЭНЕРГИИ В 2014-2015 гг., МЛН кВтч

ДИНАМИКА ИЗМЕНЕНИЯ ОБЪЕМОВ ПРОИЗВОДСТВА ТЕПЛОЭНЕРГИИ

Снижение 

объемов производ-

ства теплоэнергии

 в 2015 году на 

8% (на 648  тыс. Гкал), обусловлено 
уменьшением отопительной на-

грузки в связи с более высокой тем-
пературой наружного воздуха по 
сравнению с климатологическими 
температурами.

2015

2015

2014

2014

ПВЭС

SGE

МГЭС

ШрГЭС

ЖГРЭС

ЖГРЭС

ГРЭС-2

ГРЭС-2

ГРЭС-1

АТЭЦ

АТЭЦ

АЛЭС

АЛЭС

0

0

14 000

16 000

12 000

6 000

10 000

5 000

8 000

4 000

6 000

3 000

4 000

2 000

2 000

1 000

79

–
3,2

0,4

903

577

465

565

1 176

2 521

3 211

4 755

5

10

10 729

14 096

81

103

666

667

1 795

1 868

5 086

5 036

5 031

5 580

ОБЪЕМ ПЕРЕДАЧИ ЭЛЕКТРОЭНЕРГИИ, МЛН кВтч

ОБЪЕМ РЕАЛИЗАЦИИ ЭЛЕКТРОЭНЕРГИИ, МЛН кВтч

Снижение объемов реализации 

угля на 11% (или на 4,2 млн тонн) обус- 
ловлено снижением спроса потреби-

Снижение 

объемов переда-

чи электроэнергии 

на 2% (или на

230,5 млн кВтч) и 

объемов реали-

зации электроэнергии

 энергоснаб-

телей РФ, ТОО «ГРЭС-1» и АО «ГРЭС-2».

Прогноз на будущий период:

Объемы производства электро- 

энергии в прогнозе на 2016-2017 годах 
прогнозируются с постепенным 
ростом по отношению к факту

жающими организациями на 2% 
или на 191,4 млн кВтч к факту 2014 г. 
обусловлено теплыми погодными 
условиями. 

2015

2015

2014

2014

МРЭК

ВК РЭК

Шыгыс-

энерго-

трейд

АЖК

АЭС

0

0

7 000

7 000

6 000

6 000

5 000

5 000

4 000

4 000

3 000

3 000

2 000

2 000

1 000

1 000

2 518

2 718

3 431

3 391

2 643

2 659

6 165

6 235

5 771

5 946

2015 года. Увеличение объемов про-
изводства электроэнергии в 2016 году 
на 941 млн кВтч планируется в ос-
новном за счет станций АО «Экибас- 
тузская ГРЭС-2» и ТОО «Экибастуз-
ская ГРЭС-1».

 Объемы производства тепло- 

энергии в плане на 2016-2017 гг. 
прогнозируются с ростом на 6-15% к 
факту 2015 года в основном за счет 
увеличения объемов производства 
теплоэнергии АО «Алматинские 
электрические станции».

По объемам передачи и рас-

пределению электроэнергии в
2016 году ожидается рост за счет ро-
ста заявок потребителей АО «АЖК» 
и АО «ВКРЭК». 

Объем реализации угля в прог- 

ПРОГНОЗ НА БУДУЩИЙ ПЕРИОД 

В целях нивелирования из-

менения курса тенге к доллару в 
плане на 2016 год проведена оп-
тимизация затрат на общую сумму

нозе на 2016 году снижается на
1,4 млн тонн или на 4 % ниже фак-
та за 2015 год в связи со снижени-
ем прог- нозного потребления угля 
ключевыми потребителями РФ и РК. 

В прогнозе на 2017 год объем реа- 

лизации угля увеличивается на 10% 
или на 3,2 млн тонн к 2016 году. 
Объемы добычи и реализации угля 
на 2015-2016 годы предусмотрены с 
учетом прогнозных объемов выра-
ботки электроэнергии в РК и РФ.

О СОКРАЩЕНИИ ЗАТРАТ 

Общество, учитывая прогно-

зы по экономической ситуации в
2015 году, подготовило ряд мер: 
скорректирован план развития, в 

11 551 млн тенге. В том числе сокра-
щение расходов без учета долевых 
компаний составит 10 447 млн тенге 
(4% от общих расходов). По доле-
вым компаниям сокращение пла-
нируется на 1 105 млн тенге.

котором сокращены текущие затра-
ты и оптимизированы расходы по 
инвестициям.

По результатам деятельности в 

2015 году проведена оптимизация те-
кущих расходов по группе компаний 
Общества на сумму 13 002 млн тенге  
и инвестиционных расходов на сум-
му 34 394 млрд тенге.

В плане на 2016 г. предусмо-

трена оптимизация инвестицион-
ной программы на общую сумму
27 644 млн тенге  с учетом долевых 
компаний. 

Наименование

План 2016 г.

План утв. 20.11.2015

Скорр. план 

Изм. в тыс. тенге

Себестоимость

91 862

86 415

-5 446

Общие и административные расходы 

2 229

2 018

-211

Расходы на финансирование

19 967

15 221

-4 746

Прочие расходы

59

15

-44

ИТОГО

114 117

103 670

-10 447

Долевые компании 50%

Себестоимость

8 647

7 746

-901

Общие и административные расходы 

679

490

-189

Расходы на транспортировку и реали-

зацию

1 510

1 496

-14

ИТОГО по долевым компаниями 50%

10 836

9 732

-1 105

ИТОГО по всем компаниям

124 953

113 401

-11 551

№ 

п/п

Показатель, млн тенге

2014

(1)

2015

2016

(прогноз)

2017

(прогноз)

1

Доход от реализации продукции

и оказания услуг

221 150

228 865

255 685

121 292

1.1.

Производства электроэнергии

119 747

131 849

139 917

116 862

1.2.

Реализации электроэнергии энергоснаб- 

жающими организациями

111 264

115 946

126 607

0

1.3.

Производства теплоэнергии

16 565

15 747

18 799

0

1.4.

Передачи и распределения электроэнергии

50 518

52 096

57 179

0

1.5.

Реализации химически очищенной воды

1 792

1 671

1 692

0

1.6.

Строительно-монтажных и ремонтных

работ

0

0

0

0

1.7.

Аренды

2 050

2 565

3 535

3 536

1.8.

Прочего

20 879

1 113

1 588

894

2

Себестоимость реализованной

продукции и оказанных услуг

157 207

165 932

198 704

72 277

2.1.

Себестоимость производства электроэнер-

гии

68 792

86 445

102 292

71 673

2.2.

Себестоимость реализации электроэнергии 

энергоснабжающими организациями

110 770

115 357

125 339

0

2.3.

Себестоимость производства теплоэнергии

16 605

15 370

17 902

0

2.4.

Себестоимость передачи электроэнергии

39 512

38 919

44 067

0

2.5.

Себестоимость реализации химически 

очищенной воды

1 742

1 645

1 719

0

2.6.

Себестоимость строительно-монтажных и

ремонтных работ

0

0

0

0

2.7.

Себестоимость прочих видов основной 

деятельности

7

111  

845

604

2.8.

Амортизация основных средств и немате-

риальных активов

27 401

37 648

45 104

31 866

ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ

Результаты деятельности

№ 

п/п

Показатель, млн тенге

2014

(1)

2015

2016

(прогноз)

2017

(прогноз)

3

Валовая прибыль

63 943

62 933

56 981

49 014

4

Доходы от финансирования 

(3)

3 682

2 729

257

1 759

5

Прочие доходы 

(2)

70 647

4 028

913

155

6

Расходы на реализацию продукции и ока-

зание услуг

2 516

3 029

3 153

3 916

7

Общие и административные расходы

13 891

13 940

14 673

8 841

8

Расходы на финансирование 

(4)

24 018

23 412

22 037

22 200

10

Прочие расходы от неосновной

деятельности 

(2)

86 500

93 175

12 295

44

11

Доля прибыли/убытка организаций, учиты-

ваемых по методу долевого участия

12 958

-10 173

7 817

6 410

12

Прибыль (убыток) от прекращенной дея-

тельности

0

2 469

0

27 197

13

Расходы по корпоративному подоходному 

налогу

11 055

5 875

6 902

7 597

14

Доля меньшинства

-2 696

390

658

225

15

Итоговая прибыль, причитающаяся 

Акционерам Группы

15 947

-77 835

6 249

41 714

ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ (ПРОДОЛЖЕНИЕ)

(1) Для целей сопоставимости показатели 2014 года пересчитаны с учетом отражения 

результатов перевода из прекращенной деятельности;

(2) в аудиторском отчете 2015 г. из прочих доходов отдельно выделен доход от «восстановления убытка от обесценения»

и из прочих расходов отдельно выделен убыток от обесценения в отдельную строку «Убытки от обесценения» (НЕТТО);

(3) в аудиторском отчете сальдо от курсовой разницы 2014 г.

отражено разделе «финансовые доходы»;

(4) в аудиторском отчете 2015 г. убыток от курсовой разницы

отражен в статье «финансовые расходы».

Примечание:

 Доходы и себестоимость по видам деятельности дана без учета элиминирования.

65