ПАО «Уралкалий». Консолидированная финансовая отчетность (2016-2018 год)

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Торговая и прочая дебиторская задолженность (продолжение)

По  состоянию  на 31 декабря  2017 года  торговая  дебиторская  задолженность  за вычетом  резерва
по сомнительной  задолженности,  составившая  26 763 млн руб.  (31 декабря  2016 года:  11 496 млн руб.),
выражена  в иностранной  валюте;  89%  данной  суммы  в долларах  США  (31 декабря  2016 года:  88%)  и 11%
в евро (31 декабря 2016 года: 12%).

Движение резерва по сомнительной торговой и прочей задолженности представлено в таблице ниже:

2017

2016

Торговая

дебиторская

задолженность

Прочая

дебиторская

задолженность

Торговая

дебиторская

задолженность

Прочая

дебиторская

задолженность

На 1 января

(405)

(403)

(629)

(332)

Начисление резерва

(44)

(66)

(508)

(192)

Восстановление резерва

712

Использование резерва

Курсовые разницы

(1)

На 31 декабря

(398)

(409)

(404)

Начисление и восстановление резерва по сомнительной дебиторской задолженности было включено в состав
прочих операционных расходов в консолидированном отчете о прибыли или убытке (Прим. 23). Суммы,
отнесенные в резерв, обычно списываются, если не ожидается получение дополнительных денежных
средств.

Анализ дебиторской задолженности по кредитному качеству представлен в таблице ниже:

декабря 2017 года

декабря 2016 года

Торговая

дебиторская

задолженность

Прочая

дебиторская

задолженность

Торговая

дебиторская

задолженность

Прочая

дебиторская

задолженность

Текущая и необесцененная

Застрахованная

19 309

5 160

Незастрахованная либо переданная

по договорам факторинга

7 518

146

5 933

603

Итого текущая и необесцененная

26 827

154

11 093

613

Просроченная, но необесцененная

С задержкой платежа менее 45 дней

635

747

С задержкой платежа от 45 до 90 дней

С задержкой платежа более 90 дней

417

Итого просроченная,

но необесцененная

685

125

1 219

Обесцененная (без учета резерва)

С задержкой платежа от 45 до 90 дней

С задержкой платежа более 90 дней

397

374

403

400

Итого обесцененная дебиторская

задолженность (без учета резерва)

398

409

404

Итого дебиторская задолженность

(валовая)

27 910

688

12 716

1 050

Резерв под обесценение

(398)

(409)

(404)

Итого дебиторская задолженность

27 512

279

12 312

646

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Торговая и прочая дебиторская задолженность (продолжение)

На 31 декабря 2017 и 2016 годов торговая и прочая дебиторская задолженность не была предоставлена
в качестве обеспечения.

Руководство провело оценку возмещаемости просроченной, но необесцененной дебиторской задолженности,
по результатам которой пришло к выводу об отсутствии дополнительного обесценения в силу устойчивого
финансового состояния и платежеспособности контрагентов.

Производные финансовые инструменты

По состоянию на 31 декабря 2017 года в составе производных финансовых инструментов (далее – «ПФИ»)
отражены обязательства, возникшие в результате следующих сделок:

Номинальная сумма

Группа

осуществляет

платежи

Группа получает

платежи

Дата

сделки

Дата

истечения

срока

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Валютно-
процентные
свопы

в долларах США
по плавающей
ставке USD-
ISDA+4,2%

в рублях
по плавающей
ставке 3 мес.
МосПрайм+2,59%

2013

2018

8 213

млн руб.

(250 млн долл.

США)

19 163

млн руб.

(583 млн долл.

США)

в долларах США
по фиксированной
ставке 3,6%

в рублях
по фиксированной
ставке 8,8%

2017

2020

15 000

млн руб.

(265 млн долл.

США)

Процентные
свопы

в долларах США
по фиксированной
ставке 1,52%-
1,54%

в долларах США
по плавающей
ставке 3 мес.

ЛИБОР

2016

2019

47 981

млн руб.

(833 млн долл.

США)

в долларах США
по фиксированной
ставке 1,82%-
1,8425%

в долларах США
по плавающей
ставке 3 мес.

ЛИБОР

2017

2020

57 600

млн руб.

(1 000

млн долл.

США

)

В 2017 году с целью минимизации валютного риска по продаже валютной выручки был заключен коллар
(комбинация покупки опциона на продажу и продажи опциона на покупку) на продажу долларов США объемом
по 25 млн долларов США ежемесячно в течение 12 месяцев с нижней границей 56,00 рублей за доллар
и верхней границей 76,25–79,9 рублей за доллар.

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Производные финансовые инструменты (продолжение)

В консолидированной финансовой отчетности производные финансовые инструменты отражены следующим
образом:

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Активы

Краткосрочные активы по производным финансовым

инструментам

967

Долгосрочные активы по производным финансовым

инструментам

348

Итого активы по производным финансовым инструментам

1 315

Обязательства

Краткосрочные обязательства по производным финансовым

инструментам

6 325

9 303

Долгосрочные обязательства по производным финансовым

инструментам

669

7 506

Итого обязательства по производным финансовым

инструментам

6 994

16 809

Изменения балансовой стоимости производных финансовых инструментов представлены ниже:

Прим.

2017

2016

Остаток на 1 января

16 809

42 680

Денежные поступления по производным финансовым

инструментам

742

983

Денежные платежи по производным финансовым инструментам

(8 857)

(14 454)

Изменение справедливой стоимости

(3 015)

(12 400)

Остаток на 31 декабря

5 679

16 809

Денежные средства и их эквиваленты

Процентные
ставки

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Денежные средства в кассе и на счетах

в банках

Денежные средства в кассе и на банковских

счетах, в рублях

4 215

2 862

Денежные средства на банковских счетах,

в долларах США

49 330

62 800

Денежные средства на банковских счетах,

в евро

1 865

2 747

Денежные средства, выраженные в других

валютах

752

Высоколиквидные безрисковые облигации

4 041

Срочные депозиты

Срочные депозиты, в долларах США

0,60%

– 1,38%

(31

декабря 2016:

0,51%

– 1,73%)

2 254

18 925

Срочные депозиты, в рублях

5,70%

– 6,52%

(31

декабря 2016:

5,21%

– 9,40%)

2 021

Итого денежные средства и их эквиваленты

61 783

90 107

На 31 декабря 2017 и 2016 годов срочные депозиты были размещены на срок не превышающий трех
месяцев.

В 2017 году Группа приобрела государственные облигации США. Данные ценные бумаги являются
краткосрочными, высоколиквидными, имеют рейтинг ААА от агентств Fitch и Moody’s и считаются
безрисковыми.

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Капитал

Количество

обыкновенных

акций

(млн шт.)

Количество

выкупленных

собственных

акций

(млн шт.)

Обыкновенные

акции

Выкупленные

собственные

акции

Итого

На 1 января 2016 года

2 936

(1 425)

1 054

(713)

341

Покупка собственных акций

(171)

(85)

На 1 января 2017 года

2 936

(1 596)

1 054

(798)

256

Покупка собственных акций

(11)

(6)

На 31 декабря 2017 года

2 936

(1 607)

1 054

(804)

250

Количество дополнительно разрешенных к выпуску обыкновенных акций составляет 1 730 млн шт.
(31

декабря 2016 года: 1 730 млн шт.) номинальной стоимостью 0,5 рублей каждая (31 декабря 2016 года:

0,5

рублей). Все акции, приведенные в таблице выше, были выпущены и полностью оплачены.

Количество дополнительно разрешенных к выпуску привилегированных акций составляет 150 млн шт.
(31

декабря 2016 года: 0) номинальной стоимостью 0,5 рублей каждая. По состоянию на отчетную дату

привилегированные акции не размещались.

Выкупленные собственные акции

ноября 2015 года Совет директоров Компании одобрил программу приобретения обыкновенных акций

Компании  (включая  обыкновенные  акции,  права  на которые  удостоверены  ГДР)  на открытом  рынке.
Программа  началась  24 ноября  2015 года  и завершилась  31 марта  2016 года.  С начала  программы  было
выкуплено  101 117 702  акций  и 8 506 136  ГДР,  что  составляет  4,9%  акционерного  капитала  Компании
(включая 28 428 735 акций и 8 430 936 ГДР, которые были приобретены в ноябре и декабре 2015 года).

мая 2016 года Совет директоров Компании одобрил еще одну программу выкупа обыкновенных акций

Компании на открытом рынке. Программа также включала приобретение ГДР Компании в рамках частных
сделок. Программа выкупа действовала с 19 мая по 19 сентября 2016 года, по результатам которой Группа
приобрела 92 272 796 акций и 1 215 191 ГДР

что составляет 3,4% от акционерного капитала Компании.

В течение 2016 и 2017 годов Компания также приобрела 46 211 и 11 109 568 акций, соответственно,
в результате

реализации

акционерами

права

выкупа

в соответствии

с Федеральным

законом

«Об акционерных обществах».

Общая сумма средств, потраченных Компанией за 2017 год на приобретение акций и ГДР Компании,
составила 1 516 млн руб. (2016 год: 33 635 млн руб.). Затраты по оформлению сделок были включены в цену
приобретения. Разница между стоимостью приобретения (1 516 млн руб.) и номинальной стоимостью акций
(6 млн руб.) была учтена как увеличение эмиссионного дисконта.

На

31 декабря

2017

года

казначейские

акции

включают

1 607 926 530

обыкновенных

акций

(31

декабря 2016 года: 1 596 816 962), права на которые удостоверены акциями и ГДР Компании,

принадлежащих 100% дочернему обществу Компании – АО «УК-Технология».

Привилегированные акции

декабря 2017 года Внеочередное собрание акционеров («ВОСА») приняло решение об увеличении

уставного капитала Компании посредством выпуска неконвертируемых привилегированных акций
в количестве до 150 млн штук, которые планируется разместить посредством закрытой подписки среди
крупных акционеров Компании по цене, определенной Советом директоров до начала размещения.

Делистинг

Листинг и допуск ГДР Компании по Правилу 144А и Положению S на Лондонской фондовой бирже были
отменены с 22 декабря 2015 года. 12 января 2016 года Программа ГДР по Правилу 144А была прекращена.

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Капитал (продолжение)

ПАО «Московская Биржа» приняло решение о переводе с 26 июня 2017 года акций Компании из Первого
уровня в Третий уровень листинга в связи со снижением количества акций в свободном обращении в течение
6

месяцев подряд ниже 7,5% от общего количества акционерного капитала Компании. В связи с этим, а также

принимая во внимание, в том числе, сократившийся объем торгов акциями Компании на бирже, Совет
директоров Компании единогласно рекомендовал акционерам принять решение о делистинге акций Компании
с Московской биржи. 18 декабря 2017 года ВОСА приняло решение о делистинге Компании с Московской
биржи.

Дивиденды

Все дивиденды объявляются и выплачиваются в российских рублях. Текущая дивидендная политика
предусматривает определение суммы дивидендов Советом директоров Компании.

В 2017 и 2016 годах на Общем собрании акционеров Компании были приняты решения дивиденды
не выплачивать.

Кредиты и займы

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Банковские кредиты

274 945

388 757

Краткосрочные банковские кредиты

74 411

110 826

Долгосрочные банковские кредиты

200 534

277 931

Обязательства по финансовой аренде

530

531

Краткосрочные обязательства по финансовой аренде

Долгосрочные обязательства по финансовой аренде

529

525

Итого кредиты и займы

275 475

389 288

Банковские кредиты

2017

2016

Баланс на 1 января

388 757

429 820

Банковские кредиты полученные, в долларах США

92 214

90 523

Банковские кредиты погашенные, в долларах США

(177 605)

(46 999)

Банковские кредиты погашенные, в рублях

(10 950)

(13 200)

Проценты начисленные

16 276

19 772

Проценты уплаченные

(17 100)

(19 874)

Признание комиссии за синдицирование и других финансовых

платежей

(787)

(1 329)

Амортизация комиссии за синдицирование и других финансовых

платежей

1 209

827

Убыток по курсовым разницам – нетто

(17 069)

(70 783)

Баланс на 31 декабря

274 945

388 757

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Кредиты и займы (продолжение)

В таблице ниже представлены процентные ставки по кредитам на 31 декабря 2017 и 2016 годов
и классификация банковских кредитов на краткосрочные и долгосрочные.

Краткосрочные банковские
кредиты

Процентные ставки

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Банковские кредиты в долларах
США с плавающей процентной
ставкой

от 1 мес. ЛИБОР + 2,2% до 3 мес.
ЛИБОР + 3,55% (31 декабря 2016 г.:
от 1 мес. ЛИБОР + 2,15% до 6 мес.
ЛИБОР + 4,65%)

66 009

99 586

Банковские кредиты в долларах
США с фиксированной процентной
ставкой

от 3,8% до 4,61%

107

Банковские кредиты в рублях
с плавающей процентной ставкой

3 мес. МосПрайм + 2.59%
(31

декабря 2016 г.: 3 мес.

МосПрайм + 2.59%)

8 295

11 240

Итого краткосрочные банковские кредиты

74 411

110 826

Долгосрочные банковские
кредиты

Банковские кредиты в долларах
США с плавающей процентной
ставкой

от 1 мес. ЛИБОР + 2,2% до 3 мес.
ЛИБОР + 3,55% (31 декабря 2016 г.:
от 1 мес. ЛИБОР + 2,15% до 6 мес.
ЛИБОР + 4,65%)

157 355

269 771

Банковские кредиты в долларах
США с фиксированной процентной
ставкой

от 3,8% до 4,61%

43 179

Банковские кредиты в рублях
с плавающей процентной ставкой

декабря 2016 г.: 3 мес.

МосПрайм + 2.59%

8 160

Итого долгосрочные банковские кредиты

200 534

277 931

По состоянию на 31 декабря 2017 и 2016 годов оборудование и запасы не были предоставлены в качестве
обеспечения по банковским кредитам.

По состоянию на 31 декабря 2017 года банковские кредиты на сумму 116 660 млн руб. (31 декабря 2016 года:
129 743

млн руб.) были обеспечены будущей экспортной выручкой Группы по контрактам с некоторыми

покупателями.

В  марте  2016 года  между  Компанией  и ПАО  «Сбербанк  России»  было  подписано  соглашение  об открытии
кредитной  линии  в размере  3,9  млрд  долларов  США  для рефинансирования  ранее  полученных  у данного
банка кредитов, а также других общекорпоративных целей. В обеспечение исполнения обязательств по этой
кредитной  линии,  а также  связанным  с ней  договорам,  в залог  ПАО  «Сбербанк  России»  переданы  акции
и ГДР Компании, составляющие 28,6% акций Компании  (389 981 286 обыкновенных акций и 89 959 526 ГДР).
В 2017 году  были  подписаны  Дополнительные  соглашения  по изменению  коммерческий  условий  по данным
линиям  –  пролонгации  сроков  доступности  и снижению  ставки.  Средства  в рамках  кредитной  линии
с обязательством  выдачи  в сумме  2  млрд  долларов  США  доступны  с 1 января  2019 года  до 31 декабря
2020

года; в сумме 1,9 млрд долларов США – с 23 ноября 2019 года до 19 июня 2020 года. По состоянию

на 31 декабря 2017 года Компания еще не пользовалась средствами данной кредитной линии.

августа 2016 года внеочередное общее собрание акционеров ПАО «Уралкалий» приняло решение

об одобрении  совокупности  взаимосвязанных  сделок  по размещению  Компанией  биржевых  облигаций
в пользу  АО «Уралкалий-Технология»  общей  номинальной  стоимостью  800  млн  долларов  США
и номинальной  стоимостью  одной  облигации  в 1 000  долларов  США.  Целью  данного  выпуска  была  замена
переданных в РЕПО ценных бумаг с акций Компании на облигации Компании в сделке РЕПО по привлечению
финансирования,

заключенной

23 сентября

2015

года

между

АО

«Уралкалий-Технология»

и АО «ВТБ Капитал» на 800 млн долларов США, с прекращением договора залога  акций и ГДР, переданных
в обеспечение  данной  сделки  и составляющих  20%  выпущенного  акционерного  капитала  Компании.
В октябре  2017 года  погашена  задолженность  по договору  РЕПО  между  АО  «Уралкалий-Технология»
и АО «ВТБ Капитал».

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Кредиты и займы (продолжение)

В  апреле  2017 года  Компания  подписала  с ПАО  «Сбербанк  России»,  Сбербанк  (Швейцария)  АГ
и SIB LIMITED  (Кипр) соглашение об открытии возобновляемой кредитной линии на сумму 750 млн долларов
США.  Период  доступности  кредитной  линии  составляет  3 года,  в течение  которого  Компания  может
привлекать заемные средства траншами и на разные сроки в рамках лимита и срока доступности кредитной
линии. Привлеченные средства могут быть направлены на финансирование текущей деятельности Компании,
включая рефинансирование ее текущих долговых обязательств. По состоянию на 31 декабря 2017 года линия
выбрана в полном объеме двумя траншами, каждый сроком на 3 года.

августа

2017

года

Компания

подписала

соглашение

о предэкспортном

финансировании

с 11 международными банками на сумму 850 млн долларов США сроком на 5 лет по процентной ставке
LIBOR 1M +

2,2%. Кредит использован на общекорпоративные цели, включая рефинансирование

существующих кредитов Компании, в том числе соглашений о предэкспортном финансировании 2013
и 2015 годов.

В октябре 2017 года Компания подписала возобновляемую кредитную линию на сумму до 500 млн долларов
США с Газпромбанком. Период доступности по линии составляет 23 месяца с даты подписания. Заемщик
может

использовать

средства

по данной

линии

на общекорпоративные

цели,

в том

числе,

но не ограничиваясь, на рефинансирование текущей задолженности. По состоянию на 31 декабря 2017 года
Компания еще не пользовалась средствами данной кредитной линии.

В январе 2018 года Компания подписала договор об открытии возобновляемой кредитной линии
без обязательства выдачи на сумму до 100 млн долларов США с Креди Агриколь (Прим. 30).

В  течение  2016 года  определение  ограничительного  условия  «отношение  задолженности  к стоимости
собственного  капитала»  было  изменено  по ряду  договоров.  Согласно  подписанным  дополнительным
соглашениям  из расчета  стоимости  собственного  капитала  было  исключено  влияние  курсовых  разниц
и изменение справедливой стоимости производных финансовых инструментов, начиная с 1 января 2013 года.
По некоторым  другим  соглашениям  из расчета  стоимости  собственного  капитала  были  исключены
казначейские акции и эмиссионный дисконт.

По состоянию на 31 декабря 2017 года Группа выполняла все финансовые и нефинансовые ковенанты.

Облигации

В апреле 2013 года Группа выпустила еврооблигации с номинальной стоимостью 650 млн долларов
(что составляло 20 518 млн руб. по курсу на дату выпуска) и купонным доходом 3,723% годовых и сроком
погашения в 2018 году.

В мае 2017 года также состоялся выпуск биржевых рублевых облигаций Компании номинальным объемом
15

млрд руб., размещаемых в рамках Программы биржевых облигаций ПАО «Уралкалий». Ставка купона

составила 8,8% годовых. Купонный период выпуска биржевых облигаций с погашением в конце срока
обращения составляет 182 дня. Номинальная стоимость облигации — 1 000 рублей. Срок обращения выпуска
составляет 3 года с даты начала его размещения. Группа заключила валютно-процентный своп для перевода
в доллары задолженности и процентной ставки по облигациям (Прим. 12).

В октябре 2017 года АО «Уралкалий-Технология» по договору купли-продажи продало АО «ВТБ Капитал»
облигации ПАО «Уралкалий». Одновременно был заключен процентный своп на обмен ставки купона
по облигациям и ставки финансирования (Прим. 12).

2017

2016

Баланс на 1 января

35 479

42 612

Выпуск облигаций

61 345

Проценты начисленные

2 575

1 430

Проценты уплаченные

(1 895)

(1 422)

Признание комиссии за синдицирование

(44)

Амортизация комиссии за синдицирование

Прибыль по курсовым разницам

(1 810)

(7 173)

Баланс на 31 декабря

95 685

35 479

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Облигации (продолжение)

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Краткосрочные облигации

Краткосрочные облигации, котируемые на Ирландской фондовой бирже

33 715

155

Краткосрочные облигации, котируемые на Московской бирже

916

Итого краткосрочные облигации

34 631

155

Долгосрочные облигации

Долгосрочные облигации, котируемые на Ирландской фондовой бирже

35 324

Долгосрочные облигации, котируемые на Московской бирже

61 054

Итого долгосрочные облигации

61 054

35 324

Итого облигации

95 685

35 479

Оценочные обязательства

Прим.

Заполне-

ние

пустот

Рекульти-

вация

Переселе-

ние

Затопле-

ние

рудника

Судеб-

ные

обяза-

тельства

Ликви-

дация

активов Итого

Остаток на
1

января 2016 года

4 249

409

569

1 038

2 557

8 822

Изменение в оценке

оценочного
обязательства,
корректирующее
стоимость основных
средств

2 085

1 087

3 172

Изменение в оценке

оценочного
обязательства

(47)

(23)

Начисление оценочного

обязательства

656

656

Использование

оценочного
обязательства

(804)

(21)

(82)

(907)

Поправка приведенной

стоимости

425

106

256

885

Краткосрочные

обязательства

706

656

1 153

2 616

Долгосрочные

обязательства

5 249

369

471

3 900

9 989

Остаток на
31

декабря 2016 года

5 955

381

656

560

1 153

3 900

12 605

Изменение в оценке

оценочного
обязательства,
корректирующее
стоимость основных
средств

4 533

(1 164)

3 369

Изменение в оценке

оценочного
обязательства

(2)

(48)

(183)

(233)

Начисление оценочного

обязательства

588

355

979

Восстановление

резерва

(1 253)

(1 253)

Использование

оценочного
обязательства

(1 055)

(8)

(198)

(52)

(4)

(1 317)

Поправка приведенной

стоимости

497

333

959

Краткосрочные

обязательства

1 343

644

298

2 361

Долгосрочные

обязательства

8 587

387

358

311

3 105

12 748

Остаток на
31

декабря 2017 года

9 930

404

1 002

370

298

3 105

15 109

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Торговая и прочая кредиторская задолженность

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Финансовые обязательства

Торговая кредиторская задолженность

3 821

3 706

Начисленные обязательства

5 216

4 782

Задолженность по заработной плате

3 099

3 063

Прочая кредиторская задолженность

2 174

1 904

Итого

14 310

13 455

Нефинансовые обязательства

Прочие налоги к уплате

1 114

1 462

Прочая кредиторская задолженность

299

Итого

1 413

1 549

Итого торговая и прочая кредиторская задолженность

15 723

15 004

По состоянию на 31 декабря 2017 года торговая и прочая кредиторская задолженность в сумме
2 460

млн руб. (31 декабря 2016 года: 815 млн руб.) была выражена в иностранной валюте: 38% данной

суммы – в долларах США (31 декабря 2016 года: 79%), 54% – в евро (31 декабря 2016 года: 8%).

Выручка

2017

2016

Хлористый калий

99 637

98 798

Хлористый калий (гранулированный)

55 970

48 950

Прочая выручка

5 321

3 983

Итого выручка

160 928

151 731

Себестоимость продаж

Прим.

2017

2016

Амортизация основных средств

9 892

8 763

Затраты на оплату труда

9 845

9 276

Материалы и компоненты

7 232

6 001

Топливо и энергия

6 307

5 461

Ремонт и техническое обслуживание

2 540

2 417

Амортизация лицензий

2 645

2 726

Изменение остатков незавершенного производства,

готовой продукции и товаров в пути

2 156

307

Внутренние перевозки между рудниками по железной

дороге

714

607

Прочие расходы

1 796

1 296

Итого себестоимость продаж

43 127

36 854

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Коммерческие расходы

Прим.

2017

2016

Железнодорожный тариф и аренда вагонов

17 566

14 388

Фрахт

14 496

12 008

Ремонт и техобслуживание подвижного состава

1 861

1 680

Перевалка грузов

1 682

1 965

Комиссионные и маркетинговые расходы

1 342

747

Затраты на оплату труда

633

1 104

Амортизация основных средств

500

496

Расходы по хранению

284

920

Прочие расходы

5 277

3 125

Итого коммерческие расходы

43 641

36 433

Амортизация основных средств в сумме 194 млн руб. включена в расходы на ремонт и техобслуживание
подвижного состава, а также в расходы на перевалку грузов (за 2016 год – 223 млн руб.).

Общие и административные расходы

Прим.

2017

2016

Затраты на оплату труда

5 249

5 856

Амортизация основных средств

459

455

Охранные услуги

378

405

Расходы на горно-спасательный отряд

358

343

Материалы и топливо

302

286

Услуги связи и информационных технологий

258

269

Консультационные, аудиторские и юридические услуги

254

584

Амортизация нематериальных активов

189

293

Ремонт и техническое обслуживание

184

205

Прочие расходы

1 553

1 633

Итого общие и административные расходы

9 184

10 329

Прочие операционные доходы и расходы

Прим.

2017

2016

Прочие расходы/(доходы), связанные

с внеоборотными активами

Убыток от выбытия основных средств и нематериальных

активов

485

625

(

Восстановление)/начисление обесценения основных

средств и незавершенного строительства

(166)

254

Прочие расходы/(доходы), связанные с внеоборотными

активами

106

(128)

Прочие расходы/(доходы), связанные с резервами,

оценочными и начисленными обязательствами

Начисление оценочного обязательства под переселение

540

656

(Восстановление)/начисление резерва на юридические

обязательства

(898)

Прочие доходы, связанные с оценочными и начисленными

обязательствами

(107)

(483)

Прочие операционные расходы/(доходы)

Расходы на социальную сферу и благотворительность

364

519

Прочие операционные доходы, нетто

(698)

(598)

Итого прочие операционные (доходы)/расходы, нетто

(374)

854

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Финансовые доходы и расходы

Прим.

2017

2016

Прибыль по курсовым разницам

15 867

59 592

Прибыль от переоценки справедливой стоимости

производных финансовых инструментов, нетто

3 015

12 400

Процентные доходы

1 494

1 155

Прибыль от продажи прочих финансовых активов

Доходы по дивидендам

Доход от изменения приведенной стоимости, нетто

114

Прибыль от ассоциированной компании

Итого финансовые доходы

20 432

73 292

Процентные расходы

(16 734)

(19 419)

Комиссии за синдицирование и прочие финансовые

расходы

(2 932)

(2 038)

Расход от изменения приведенной стоимости, нетто

(851)

Расходы по аккредитивам

(254)

(271)

Убыток от ассоциированной компании

(85)

Расходы по финансовой аренде

(53)

Убыток от изменения справедливой стоимости инвестиций

(4)

(20)

Прочие финансовые расходы

(2)

Итого финансовые расходы

(20 915)

(21 801)

Итого финансовые (расходы)/доходы, нетто

(483)

51 491

Сумма расходов на комиссии включает в себя списание комиссии в размере 971 млн руб. по кредитной линии
ПАО «Сбербанк России» на 1,5 млрд долларов США, средства по которой были доступны для выборки
до 3 марта 2017 года. Данная кредитная линия не была выбрана исходя из ее ценовых параметров
в сравнении с другими опциями по финансированию.

Сумма капитализированных процентов и прибылей/убытков по курсовым разницам, включенная в стоимость
незавершенного строительства, представлена ниже:

2017

2016

Капитализированные процентные расходы

2 117

1 807

Капитализированные убытки по курсовым разницам

Итого капитализированные затраты по займам

2 152

1 807

Расходы по налогу на прибыль

2017

2016

Текущий расход по налогу на прибыль

9 134

13 213

Корректировки по текущему налогу на прибыль за предыдущие

периоды

(361)

(30)

Отложенный налог на прибыль

3 971

8 907

Расход по налогу на прибыль

12 744

22 090

Отраженная в консолидированной финансовой отчетности прибыль до налогообложения и до учета
неконтролирующих долей соотносится с суммой налога на прибыль следующим образом:

2017

2016

Прибыль до налогообложения

(63 600)

(117 048)

Теоретически рассчитанный налог по ставке 16,5% (2016: 15,5%)

10 494

18 142

Корректировки по текущему налогу на прибыль за предыдущие

периоды

(361)

(30)

Налоговый эффект расходов, не уменьшающих налогооблагаемую

базу, нетто

850

932

Эффект разниц в ставках налога от ставки теоретического расхода

по налогу на прибыль

(208)

Эффект от пересмотра ставок отложенного налога

2 645

Списание отложенного налогового актива

1 621

389

Неиспользованные налоговые убытки по выбывающим компаниям

321

Расход по налогу на прибыль

12 744

22 090

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Расходы по налогу на прибыль (продолжение)

На 31 декабря 2017 и 2016 годов большая часть компаний Группы зарегистрирована в Российской Федерации
(Пермском  крае)  и облагается  налогом  на прибыль  по ставке  от 16,5%  до 19,5%  на 31 декабря  2017 года
и по ставке  от 15,5%  до 17,0%  на 31 декабря  2016 года.  При этом  суммы  отложенных  налоговых  активов
и обязательств  должны  рассчитываться  в соответствии  с налоговой  ставкой,  которая  будет  применяться
при фактической  реализации  актива  или  расчета  по обязательству  в соответствии  с законодательством,
действующим  на дату  окончания  соответствующего  отчетного  периода.  В 2015 году  Законодательным
Собранием  Пермского  края  был  принят  закон,  в соответствии  с которым,  а также  учитывая  положения
Налогового  кодекса  РФ,  налоговые  отчисления  в бюджет  должны  рассчитываться  по общей  ставке  17,0%
в 2016 году  с увеличением  до 20,0%  –  в 2018 году  и далее.  Тем  не менее,  для налогоплательщиков,
осуществляющих  капитальные  вложения  и/или  благотворительную  деятельность  на территории  Пермского
края,  предусмотрено  уменьшение  налоговой  ставки  на определенный  процент  (который  рассчитывается
в соответствии  с формулой,  приведенной  в законе).  Сниженная  ставка  налога  не может  быть  ниже  15,5%
в 2016 году и 16,5% начиная с 2017 года.

В соответствии с проведенным анализом прогноза капитальных затрат и доходов, Руководство Группы
считает, что отдельные общества Группы, включая Компанию, смогут воспользоваться указанной налоговой
льготой.

2017

и 2016 годах

деятельность

иностранных

предприятий

Группы

облагалась

налогом

по соответствующим местным ставкам налога на прибыль.

Налоговый эффект от изменения временных разниц за 2017 год представлен ниже:

декабря

2016

года

Признано

в прибыли

или убытке

декабря

2017

года

Налоговый эффект налогооблагаемых
и вычитаемых временных разниц

Основные средства

(9 315)

(1 596)

(10 911)

Нематериальные активы

(28 708)

457

(28 251)

Запасы

366

(237)

129

Кредиты и займы

(382)

(379)

Торговая и прочая дебиторская задолженность

(123)

378

255

Предоплата по банковским комиссиям

(815)

146

(669)

Производные финансовые инструменты

2 774

(1 836)

938

Торговая и прочая кредиторская задолженность

(118)

(26)

Перенесенные налоговые убытки

1 192

(1 090)

102

Оценочные обязательства

2 080

522

2 602

Прочие активы и обязательства

580

(600)

(20)

Итого чистые отложенные налоговые
обязательства

(32 259)

(3 971)

(36 230)

Налоговый эффект от изменения временных разниц за 2016 год представлен ниже:

декабря

2015

года

Признано

в прибыли

или убытке

декабря

2016

года

Налоговый эффект налогооблагаемых
и вычитаемых временных разниц

Основные средства

(7 596)

(1 719)

(9 315)

Нематериальные активы

(27 328)

(1 380)

(28 708)

Запасы

2 222

(1 856)

366

Кредиты и займы

(282)

(100)

(382)

Торговая и прочая дебиторская задолженность

(231)

108

(123)

Предоплата по банковским комиссиям

(30)

(785)

(815)

Производные финансовые инструменты

6 615

(3 841)

2 774

Торговая и прочая кредиторская задолженность

Перенесенные налоговые убытки

1 692

(500)

1 192

Оценочные обязательства

1 367

713

2 080

Прочие активы и обязательства

176

404

580

Итого чистые отложенные налоговые
обязательства

(23 352)

(8 907)

(32 259)

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Расходы по налогу на прибыль (продолжение)

Остатки по отложенным налогам представлены в консолидированном отчете о финансовом положении
следующим образом:

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Отложенный налоговый актив

957

2 876

Отложенное налоговое обязательство

(37 187)

(35 135)

Отложенное налоговое обязательство – нетто

(36 230)

(32 259)

По состоянию на 31 декабря 2017 года Группа не отразила отложенное налоговое обязательство
в отношении налогооблагаемых временных разниц, связанных с инвестициями в дочерние компании, в сумме
10 223

млн руб. (31 декабря 2016 года: 12 166 млн руб.). Группа контролирует сроки погашения этих

временных разниц и не ожидает их погашения в обозримом будущем.

Условные и договорные обязательства и операционные риски

26.1

Судебные разбирательства

Время  от времени  в ходе  текущей  деятельности  Группы  в судебные  органы  поступают  иски  в отношении
Группы.  Исходя  из собственной  оценки,  а также  рекомендаций  внутренних  и внешних  профессиональных
консультантов,  Руководство  считает,  что  на настоящий  момент  нет  незакрытых  судебных  разбирательств,
которые могут существенно влиять на консолидированную финансовую отчетность Группы и которые не были
раскрыты в данной консолидированной финансовой отчетности.

26.2

Налоговое законодательство

Российское законодательство, регулирующее ведение бизнеса, продолжает быстро меняться. Интерпретация
Руководством  такого  законодательства  применительно  к деятельности  Группы  может  быть  оспорена
соответствующими  региональными  и федеральными  органами.  В последнее  время  налоговые  органы  часто
занимают  более  жесткую  позицию  при интерпретации  налогового  законодательства.  В результате,  ранее
не оспариваемые подходы к расчету налогов могут быть оспорены в ходе будущих налоговых проверок. Как
правило,  три  года,  предшествующие  отчетному,  открыты  для проверки  налоговыми  органами.
При определенных  обстоятельствах  проверки  могут  охватывать  и более  длительные  периоды.  Руководство
Группы, основываясь на своей трактовке налогового законодательства, полагает, что все применимые налоги
были  начислены.  Тем  не менее,  налоговые  органы  могут  по-иному  трактовать  положения  действующего
налогового  законодательства,  и различия  в трактовке  могут  существенно  повлиять  на консолидированную
финансовую отчетность.

Согласно  поправкам  в налоговом  законодательстве  РФ,  нераспределенная  прибыль  зарубежных  компаний
Группы, признаваемых контролируемыми иностранными компаниями («КИК»), может приводить к увеличению
налоговой  базы  контролирующих  компаний  Группы.  По текущим  прогнозам,  за 2017 год  прибыль  КИК
не увеличивает  налогооблагаемую  прибыль  Компании  вследствие  применения  соответствующих  норм
налогового  законодательства  РФ.  Несмотря  на то,  что  в Группе  разработана  стратегия  планирования
и контроля  с точки  зрения  законодательства  по КИК  в отношении  дочерних  иностранных  предприятий,
Руководство  Группы  не исключает  фискального  подхода  контролирующих  органов  к порядку  определения
налогооблагаемого дохода Группы в РФ.

26.3

Страхование

Компания осуществляет страхование в соответствии с требованиями российского законодательства.
Страховые договоры не покрывают риски нанесения ущерба собственности третьих сторон в результате
подземных работ, осуществляемых Группой, и риски, отраженные в Прим. 4.

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Условные и договорные обязательства и операционные риски (продолжение)

26.4

Вопросы охраны окружающей среды

Применение  природоохранного  законодательства  в Российской  Федерации  находится  на стадии  развития,
и позиция  государственных  органов  в этом  отношении  постоянно  пересматривается.  Группа  проводит
периодическую  оценку  своих  обязательств,  связанных  с загрязнением  окружающей  среды.  Руководство
Группы  считает,  что  в условиях  существующей  системы  контроля  за соблюдением  действующего
природоохранного  законодательства  у Группы  нет  значительных  обязательств,  возникающих  в связи
с нанесением  ущерба  окружающей  среде  по каким-либо  юридическим  основаниям,  за исключением
упомянутых в Прим. 4. Горнодобывающая деятельность Компании и затопление рудника могут быть причиной
проседания почвы, которое может сказаться как на объектах Компании, расположенных в городах Березники
и Соликамск, так и на государственных и прочих объектах.

26.5

Экономическая среда, в которой Группа осуществляет свою деятельность

Рынки  развивающихся  стран,  включая  Россию,  подвержены  экономическим,  политическим,  социальным,
судебным  и законодательным  рискам,  отличным  от рисков  более  развитых  рынков.  Законы  и нормативные
акты,  регулирующие  ведение  бизнеса  в России,  могут  быстро  изменяться,  существует  возможность  их
произвольной  интерпретации.  Будущее  направление  развития  России  в большой  степени  зависит
от налоговой  и кредитно-денежной  политики  государства,  принимаемых  законов  и нормативных  актов,
а также изменений политической ситуации в стране.

В связи с тем, что Россия добывает и экспортирует большие объемы нефти и газа, экономика России
особенно чувствительна к изменениям мировых цен на нефть и газ. В течение 2014 года произошло
значительное снижение цен на нефть.

Начиная с марта 2014 года США и Евросоюз ввели несколько пакетов санкций в отношении ряда российских
чиновников, бизнесменов и организаций. Эти события затруднили доступ российского бизнеса
к международным рынкам капитала.

Влияние изменений в экономической ситуации на будущие результаты деятельности и финансовое
положение Группы может оказаться значительным.

26.6

Договорные обязательства капитального характера

По  состоянию  на 31 декабря  2017 года  Группа  заключила  договоры  на покупку  основных  средств
и нематериальных  активов  на общую  сумму  27 945 млн руб.  (31 декабря  2016 года:  25 840 млн руб.)
от третьих сторон. По состоянию на 31 декабря 2017 и 2016 годов Группа не заключала договоры на покупку
основных средств со связанными сторонами.

Группа уже выделила необходимые ресурсы на покрытие этих обязательств. Руководство Группы уверено,
что уровень чистых доходов в будущем, а также объем финансирования будут достаточными для покрытия
этих или подобных обязательств.

26.7

Обязательства по операционной аренде

По состоянию на 31 декабря 2017 и 2016 годов Группа арендовала основные средства, в основном
земельные участки. В таблице ниже представлены будущие минимальные арендные платежи к уплате
по договорам операционной аренды без права досрочного прекращения:

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Не более 1 года

181

194

От 1 года до 5 лет

503

604

Свыше 5 лет

539

975

Итого арендные обязательства

1 223

1 773

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Управление финансовыми рисками

27.1

Управление капиталом

Цели  Группы  при управлении  капиталом  заключаются  в сохранении  способности  Группы  продолжать
деятельность  в качестве  непрерывно  действующего  предприятия,  приносить  прибыль  акционерам  и выгоды
прочим  заинтересованным  лицам  и поддержании  оптимальной  структуры  капитала  для сокращения  его
стоимости.

.2 Категории финансовых инструментов

Прим.

декабря

2017

года

декабря

2016

года

Финансовые активы
Заём выданный

21 844

11 450

Торговая и прочая дебиторская задолженность

27 790

12 958

Активы по производным финансовым инструментам

1 315

Прочие финансовые активы

111

4 141

Денежные средства и их эквиваленты

61 783

90 107

Финансовые обязательства
Кредиты и займы

275 475

389 288

Облигации

95 685

35 479

Обязательства по производным финансовым

инструментам

6 994

16 809

Торговая и прочая кредиторская задолженность

14 310

13 455

27.3

Факторы финансового риска

Деятельность  Группы  подвержена  ряду  финансовых  рисков:  рыночный  риск,  кредитный  риск  и риск
ликвидности. Рыночный риск представляет собой возможность негативного влияния изменения курсов валют,
падения цен на калийные удобрения и изменения процентных ставок на стоимость активов, обязательств или
на будущие  денежные  потоки  Группы.  Процедуры  общего  управления  риском,  принятые  Группой,
сосредоточены  на непредсказуемости  финансовых  и товарных  рынков  и нацелены  на минимизацию
потенциального неблагоприятного воздействия на финансовые результаты Группы.

(a)

Рыночный риск

(i)

Валютный риск

Валютный риск возникает, когда будущие коммерческие операции или признанные активы либо
обязательства представлены в валюте, отличной от функциональной валюты компаний Группы.

Группа  осуществляет  деятельность  на международном  уровне  и экспортирует  большую  часть  продаваемых
калийных  удобрений.  В связи  с этим  Группа  подвержена  валютному  риску,  возникающему  в результате
операций  с различными  валютами.  Выручка  от экспорта  продукции  выражена  преимущественно  в долларах
США  и евро.  Группа  подвержена  риску  значительных  колебаний  курсов  рубль/доллар  США  и рубль/евро.
Для операционной прибыли Группы выгоден слабый курс рубля по отношению к доллару США и евро, так как
большинство расходов Группы выражено в рублях. Для чистой прибыли Группы невыгоден слабый курс рубля
по отношению  к доллару  США  и евро  из-за  убытков  по курсовым  разницам  по кредитам  Группы,  которые
в основном деноминированы в долларах США.

За  год,  закончившийся  31 декабря  2017 года,  если  бы  курсы  доллара  США  и евро  выросли  в течение  года
на 10%  относительно  рубля,  при сохранении  постоянными  прочих  величин,  чистая  прибыль  за год  была  бы
на 22 561 млн руб. ниже (31 декабря 2016 года: на 27 891 млн руб. ниже), если бы курсы доллара США и евро
упали  в течение  года  на 10%  относительно  рубля,  при сохранении  постоянными  прочих  величин,  чистая
прибыль за год была бы на 22 907 млн руб. выше (31 декабря 2016 года: на 27 891 млн руб. выше) в основном,
в результате  прибыли/убытка  от курсовой  разницы,  возникающей  при пересчете  валютных  сумм  дебиторской
задолженности по основной деятельности, денежных средств на счетах в банке, депозитов, займов и облигаций,
и изменения справедливой стоимости активов и обязательств по производным финансовым инструментам.

ПАО

«У

РАЛКАЛИЙ

РИМЕЧАНИЯ К КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ЗА

2017

ГОД

(в миллионах российских рублей, при отсутствии указаний об ином)

Управление финансовыми рисками (продолжение)

(ii)

Ценовой риск

Группа не заключает сделок с финансовыми инструментами, стоимость которых зависит от стоимости
товаров, обращающихся на открытом рынке.

(iii)

Риск изменения процентной ставки

Прибыль и операционные денежные потоки Группы подвержены риску изменения рыночных процентных ставок.
Группа  подвержена  риску  изменения  справедливой  стоимости  процентной  ставки  в связи  с колебаниями
рыночной  стоимости  краткосрочных  и долгосрочных  займов,  процентные  ставки  по которым  включают
фиксированный компонент. Кредиты и займы, полученные под переменные процентные ставки, подвергают риску
денежные потоки Группы (Прим. 15, 16). Группа использует валютно-процентный и процентные свопы с целью
уменьшения  процентных  платежей  (Прим.  12).  Цель  управления  риском  процентной  ставки  заключается
в предотвращении  убытков  в связи  с неблагоприятными  изменениями  в уровне  рыночных  процентных  ставок.
Группа анализирует подверженность рискам процентной ставки в динамике. Моделируются различные сценарии,
учитывающие рефинансирование, возобновление существующих позиций и альтернативное финансирование.

За  год,  закончившийся  31 декабря  2017 года,  если  бы  ставки  ЛИБОР  и ISDA  по кредитам,  предоставленным
в долларах  США,  были  на 200  базовых  пунктов  выше/ниже  в течение  года,  при сохранении  прочих
показателей постоянными, то  прибыль после учета налога была бы на 5 666 млн руб. ниже/выше (2016 год:
на 7 128 млн руб. ниже/выше).

Эффект достигается в основном в результате более высоких/низких процентных расходов по займам
с плавающей ставкой и изменения справедливой стоимости активов и обязательств по производным
финансовым инструментам с плавающей ставкой.

(б)

Кредитный риск

Кредитный риск определен как вероятность убытков из-за неспособности другого участника сделки с данным
финансовым инструментом выполнить условия договора. Цель управления кредитным риском заключается
в предотвращении потери ликвидных средств, депонированных у таких контрагентов.

Финансовые активы, которые потенциально подвергают предприятия Группы кредитному риску, состоят
в основном из займа выданного, торговой дебиторской задолженности, денежных средств и банковских депозитов.

По состоянию на 31 декабря 2017 года максимальная подверженность кредитному риску по финансовым
активам равна балансовой стоимости финансовых активов Группы и составляет 112 843 млн руб. (31 декабря
2016

года: 118 656 млн руб.).

Группа не подвержена значительной концентрации кредитного риска. На 31 декабря 2017 года у Группы было
63

контрагента (31 декабря 2016 года: 28 контрагентов) с балансом дебиторской задолженности более

млн руб. Совокупный баланс дебиторской задолженности по данным контрагентам составил

26 648

млн руб. (31 декабря 2016 года: 11 011 млн руб.) или 98% от общего объема финансовой торговой

и прочей дебиторской задолженности (31 декабря 2016 года: 85%). Денежные средства и краткосрочные
депозиты размещаются в банках и финансовых учреждениях, которые на момент открытия счета имеют
минимальный риск дефолта. У Группы нет иных значительных концентраций кредитного риска.

По состоянию на 31 декабря 2017 года на балансе Группы есть заём, выданный связанной стороне, по которому
подверженность кредитному риску составляет 21 844 млн руб.

Заём  выданный  и договоры  залога  (Прим.  5)  относятся  к связанным  сторонам  без публично  доступных
кредитных рейтингов. Руководство подготовило финансовые модели для оценки кредитного риска, связанного
с данными инструментами, в которых был использован ряд существенных допущений  (Прим. 4). Руководство
не ожидает  признания  кредитных  убытков  в отношении  данных  финансовых  инструментов  в течение
ближайших 12 месяцев.

К  дебиторской  задолженности  применяется  политика  активного  управления  кредитным  риском,
сосредоточенного  на постоянной  кредитной  оценке  и процедурах  мониторинга  счета.  Цель  управления
дебиторской  задолженностью  по основной  деятельности  заключается  в сохранении  роста  прибыльности
Группы путем оптимизации использования активов при поддержании риска на приемлемом уровне.

ПАО «Уралкалий». Консолидированная финансовая отчетность (2016-2018 год) - часть 10