ПАО «Интер РАО ЕЭС». Ежеквартальные отчёты за 2012 год

Ценовая   конъюнктура   энергетических   рынков,   на   которых   Эмитент   осуществляет   свою
деятельность,   характеризуется   значительной   неопределенностью.   Замедление   темпов   роста
экономики России и сопредельных государств привело, соответственно, к снижению темпов
роста потребления электроэнергии и мощности в ряде отраслей промышленности, что, в свою
очередь,   оказывает   негативное   влияние   на   конъюнктуру   цен   на   электрическую   энергию   и
мощность на  энергетических рынках. В среднесрочной (до 2013 г.) перспективе  Эмитентом
прогнозируются   следующие   региональные   риски,   связанные   с   осуществлением
межгосударственной торговой деятельности:



несанкционированные перетоки электроэнергии через границу РФ, вызванные
неспособностью ряда зарубежных энергосистем оперативно управлять собственным
балансом (например, Казахстан и энергосистемы ОЭС Центральной Азии, связанные с
ЕЭС России через сети ЕЭС Казахстана);



обострение конкуренции за экспортные рынки (Иран, Турция, страны Балтии) со стороны
избыточных энергосистем (Азербайджан, Грузия, Украина);



обострение конкуренции за привлекаемые финансовые ресурсы для реализации
собственных инвестиционных программ в зарубежных энергосистемах (Кыргызстан,
Таджикистан, Беларусь, Юго-Восточная Азия и др.);



возрастание затрат на транзит электроэнергии через энергосистемы стран-транзитеров –
Беларуси, Украины, Казахстана, Молдовы.

В   текущих   условиях   возрастает   роль   Эмитента,   как   коммерческого   оператора   в   вопросах
обеспечения   системной   надежности,   включая   импорт/экспорт   электроэнергии   в   аварийных
ситуациях в рамках взаимопомощи. Экспортно-импортная деятельность не только обеспечивает
оптимизацию   топливно-энергетических   балансов,   но   и   становится   фактором   повышения
надежности параллельно работающих энергосистем.

3) Либерализация рынка топлива и рост его цены для электростанций.

4) Рост объема вводов новой генерирующей мощности в рамках выполнения инвестиционных

программ энергокомпаний. В 2011 г. на территории России было введено в эксплуатацию 5
846 МВт генерирующих мощностей. По сравнению с 2010 г. объем введенных мощностей
вырос в 1,8 раза. Большая часть вводов (4 815 МВт, в т. ч. 4 067 МВт по ДПМ), приходится
на частные компании и лишь 1 031 МВт — на государственные. Наиболее крупные объекты
генерации, введенные в 2011 г.: Калининская АЭС, бл. № 4—1000 МВт; Сургутская ГРЭС-2,
бл. №№ 7,8—794 МВт; Южная ТЭЦ-22—450 МВт; Яйвинская ГРЭС — 422 МВт; ТЭЦ-26
ОАО "Мосэнерго" – 420 МВт; Среднеуральская ГРЭС — 400 МВт; Невинномысская ГРЭС
— 400 МВт; Тюменская ТЭЦ-1 (ОАО "Фортум") — 231 МВт; Челябинская ТЭЦ-3 (ОАО
"Фортум") — 226 МВт. В течение 2007–2017 гг. планируется ввод 30 ГВт генерирующей
мощности по ДПМ. Суммарные инвестиции в объекты ДПМ составят более 1 трлн. руб.

5) Улучшение балансов электроэнергии и мощности ряда энергосистем, благоприятно

влияющих на развитие экспорта российской электроэнергии (например, ввод в работу ПГУ-
800 на Киришской ГРЭС, 4-го блока мощностью 1000 МВт на Калининской АЭС, 2-го блока
ПГУ-450 на Калининградской ТЭЦ-2). Так, в Калининградской энергосистеме, ввод в
работу 2-го блока Калининградской ТЭЦ-2 (ПГУ-450) позволил не только обеспечить
потребности калининградских потребителей в электроэнергии за счет местной генерации,

118

но и поставлять излишки электроэнергии на зарубежные энергетические рынки, в первую
очередь, рынки стран Балтии.

6) Активизация электросетевого строительства в ЕЭС России (особенно в ОЭС Юга), ввод в

работу межгосударственной ВЛ 500 кВ Амурская (Россия) – Хэйхэ (Китай) в 2011 г.
позволяет увеличить объемы экспорта электроэнергии, а в Китай – многократно (до 4-5
млрд. кВтч/год).

7) Ускорение процессов инновационного развития отрасли на основе технологических

платформ:   "Малая   распределенная   энергетика",   "Smart   Grid"   (Интеллектуальные   сети),
"Современные технологии в тепловой генерации" (создание генерирующих установок на
природном газе, а также энергоустановок на чистых угольных технологиях и оборудования
с применением технологий сжижения и газификации угля) и "Перспективные технологии
возобновляемой   энергетики".   Российскими   энергокомпаниями   заключены   соглашения   о
взаимодействии   и   локализации   в   России   производства   новейшего   энергетического
оборудования. Среди зарубежных партнёров – компании General Electric, Alstom, Hyundai
Heavy   Industries,   Siemens,   Toshiba   и   другие.   Помимо   этого   принимаются   меры   по
стимулированию   российских   производителей   оборудования.   Формируется   серьёзная
финансовая база для инновационного развития отрасли. В 2011 г. по сравнению с 2010 г. в
компаниях электроэнергетического сектора наблюдается 11-кратный рост финансирования
научно-исследовательских и опытно-конструкторских разработок – с 1,2 млрд. руб. до 13,9
млрд. руб.

8) Ориентация на широкое внедрение технологий энергосбережения и энергоэффективности в

экономике страны и энергетики, в частности. Работа энергокомпаний в этом направлении
основывается на следующей законодательной базе: Указ Президента Российской Федерации
от 04.06.2008 №889 "О некоторых мерах по повышению энергетической и экологической
эффективности российской экономики"; Федеральный закон от 23.11.2009 №261-ФЗ "Об
энергосбережении и о повышении энергетической эффективности и о внесении изменений
в отдельные законодательные акты Российской Федерации"; Поручение Первого
Заместителя Председателя Правительства Российской Федерации И.И. Шувалова от
30.12.2009 №ИШ-П9-7894.

В   целях   улучшения   показателей   энергоэффективности   до   уровня   передовых   мировых
энергетических   компаний   ОАО   "ИНТЕР   РАО   ЕЭС"   в   2009-2010   г.   разработало   Программы
энергосбережения   и   повышения   энергоэффективности   российских   генерирующих   активов,
подконтрольных   Обществу.   Достижение   целевых   показателей   предполагается   за   счет
широкомасштабного   внедрения   в   период   с   2010   по   2014   гг.   наиболее   эффективного
оборудования   и   технологий,   а   также   использования   наилучших   практик   управления
оборудованием.

9) В июне 2010 г. состоялся запуск торгов энергофьючерсами на Московской энергетической

бирже. Таким образом, для Эмитента появились дополнительные возможности управления
ценовыми рисками на ОРЭМ с использованием финансовых инструментов срочных сделок.

10) Продолжение эксплуатации значительного объема устаревшего, изношенного оборудования

в ЕЭС России. Несовершенство законодательной базы по обеспечению демонтажа
генерирующего оборудования, выработавшего свой ресурс.

11) Государственная политика сдерживания роста цен на электроэнергию и мощность.

119

Общая оценка результатов деятельности эмитента в данной отрасли, оценка соответствия
результатов деятельности эмитента тенденциям развития отрасли и причины
обосновывающие полученные результаты деятельности:

Результаты деятельности Эмитента соответствуют тенденциям развития отрасли.

Эмитент с 01.07.2008 ведет свою деятельность как крупный энергохолдинг, осуществляющий
производство и продажу электроэнергии.

Основные причины, обосновывающие полученные результаты деятельности эмитента:



реорганизация Эмитента в 2008 г. в форме присоединения к нему ОАО "Северо-Западная
ТЭЦ", ОАО "Ивановские ПГУ", ЗАО "ИНТЕР РАО ЕЭС", ОАО "Калининградская ТЭЦ-2"
и ОАО "Интер РАО ЕЭС Холдинг",



увеличение загрузки генерирующего оборудования системным оператором;



оптимизация топливного баланса;



расположение электростанций Эмитента в энергодефицитных районах;

Вышеуказанная информация приведена в соответствии с мнениями, выраженными органами
управления Эмитента. Мнения органов управления Эмитента относительно представленной
информации совпадают. Особого мнения членов Совета директоров Эмитента относительно
представленной информации нет.

4.6.1. Анализ факторов и условий, влияющих на деятельность эмитента

Факторы и условия (влияние инфляции, изменение курсов иностранных валют решения

государственных   органов,   иные   экономические,   финансовые,   политические   и   другие
факторы),   влияющие   на   деятельность   эмитента   и   оказавшие   влияние   на   изменение
размера   выручки   от   продажи   эмитентом   товаров,   продукции   работ,   услуг   и   прибыли
(убытков) эмитента от основной деятельности:

К числу факторов, которые могут повлиять на деятельность Эмитента, следует отнести
следующие:



Угроза   потери   присутствия   либо   сложности   выхода   на   новые   целевые   рынки   сбыта.
Возможными   причинами   могут   быть   тенденции   к   снижению   объемов   потребления
электроэнергии,   нарастание   конкуренции   в   регионах   присутствия,   а   также   наличие
политических   рисков   в   странах   присутствия.   В   этих   условиях   Эмитент   осуществляет
планомерные усилия, направленные на сохранение стратегических рынков присутствия.
Экспортно-импортная   деятельность   ОАО   "ИНТЕР   РАО   ЕЭС"   является   экономическим
фактором обеспечения надежности работы ЕЭС РФ и параллельно с ней работающих
энергетических   систем,   в   том   числе   для   обеспечения   энергетической   безопасности
периферийных регионов России.



Риски отклонения фактических объемов экспортных поставок и/или ненадлежащего
исполнения контрактных обязательств по инфраструктурным причинам (причины –

120

технологические факторы и инфраструктурные условия осуществления
экспортных/импортных поставок электроэнергии).



Неконкурентное ценообразование на электроэнергию для целей экспорта и импорта, рост
тарифов   инфраструктурных   организаций.   При   формировании   тарифного   меню   не
учитывается   специфика   осуществления   внешнеэкономической   деятельности   с
электроэнергией и мощностью и, как следствие, оператор экспорта/импорта находится в
более   сложных   условиях   по   сравнению   с   другими   участниками   рынка.   На   спотовых
сегментах ОРЭМ Эмитент уделяет значительное внимание оценке рисков и выработке
мер по снижению их воздействия на торговую деятельность Компании.

Прогноз в отношении продолжительности действия указанных факторов и условий:

По мнению Эмитента, данные факторы и условия будут оказывать влияние на деятельность
компании в среднесрочной преспективе. При этом влияние данных факторов и условий
максимально рассматривается в периоде, сопоставимом с принятым горизонтом стратегии до
2015 г.

Действия, предпринимаемые эмитентом, и действия, которые эмитент планирует
предпринять в будущем для эффективного использования данных факторов и условий:

На рынке электроэнергии Эмитентом предпринимаются следующие действия:



повышение конкурентоспособности ценового предложения Эмитента, как на рынке
мощности, так и на рынке электроэнергии, при обеспечении необходимой рентабельности
продаж электроэнергии;



реализация инвестиционных проектов вводов мощностей, направленных на увеличение
теплофикационной выработки электроэнергии;



оптимизация цены предложения по электроэнергии и по мощности;



освоение современных технологий моделирования, прогнозирования цен и объемов
сбыта электроэнергии на спотовом и балансирующем рынке, адаптация внутренних
процессов производства и сбыта электроэнергии под условия конкурентного НОРЭМ.

На тепловом рынке Эмитентом предпринимаются следующие действия:



снижение издержек собственных генерации и транспорта тепловой энергии;



максимальная загрузка теплофикационных мощностей;



контроль рынка теплоснабжения через получение статуса единой теплоснабжающей
организации в территориях присутствия компаний Группы эмитента.

Существенные   события/факторы,   которые   могут   в   наибольшей   степени   негативно
повлиять на возможность получения эмитентом в будущем таких же или более высоких
результатов,   по   сравнению   с   результатами,   полученными   за   последний   завершенный
отчетный   период   до   даты   утверждения   проспекта  ценных   бумаг,   а   также   вероятность
наступления таких событий (возникновения факторов):

К существенным событиям/факторам, которые могут в наибольшей степени негативно повлиять
на возможность получения эмитентом в будущем высоких результатов, относятся:

121



падение уровня жизни населения;



рост стоимости сырья и оборудования;

Вероятность наступления данных факторов оценивается эмитентом как невысокая в отношении
первого фактора. В отношении роста стоимости сырья и оборудования – как средняя.

Существенные события/факторы, которые могут улучшить результаты деятельности
эмитента, и вероятность их наступления, а также продолжительность их действия:

К существенным факторам, которые могут улучшить результаты деятельность Эмитента на
рынке электроэнергии, относятся:



резкое улучшение платежной дисциплины потребителей электроэнергии;



доведение тарифов на производимую электроэнергию до экономически обоснованных
уровней, позволяющих не только поддерживать в надлежащем виде техническое
состояние основных фондов, но и обеспечивать инвестиционный потенциал отрасли.

Вероятность наступления указанных событий / факторов Эмитент расценивает как
среднюю. В случае наступления указанных событий/факторов они будут оказывать
положительное влияние в течение продолжительного времени;



реализация основных проектов, связанных с вводом новых генерирующих мощностей
Эмитента.

Реализация   данных   проектов   позволит   повысить   экономичность   выработки
электроэнергии, увеличить объемы поставки электроэнергии на оптовый рынок и долю
рынка   в   регионе,   повысить   надежность   энергоснабжения   потребителей,   что   будет
оказывать   положительное   влияние   на   результаты   деятельности   Эмитента   в   течение
длительного времени. Вероятность наступления указанных событий / факторов Эмитент
расценивает как высокую.

К существенным событиям/факторам, которые могут улучшить результаты деятельности
Эмитента на рынке тепловой энергии, относятся

12)

доведение   тарифов   на   тепловую   энергию   до   экономически   обоснованных   уровней,
позволяющих   не   только   поддерживать   в   надлежащем   виде   техническое   состояние
теплогенерирующих   и   теплосетевых   активов,   но   и   обеспечивать   инвестиционный
потенциал отрасли.

Вероятность наступления указанных событий / факторов эмитент расценивает как среднюю. В
случае наступления указанных событий/факторов они будут оказывать положительное влияние
в течение продолжительного времени.

4.6.2. Конкуренты эмитента
Основные существующие и предполагаемые конкуренты эмитента по основным видам
деятельности, включая конкурентов за рубежом:

122

Рынок   электроэнергии.   Одной   из   задач   реформирования   российской   электроэнергетики
является   создание   конкуренции  в  отрасли  с   целью   привлечения   инвестиций,   в  том   числе   в
сфере   выработки   электроэнергии   и   сбытового   бизнеса   в   России.   Эмитент   конкурирует   с
производителями   электроэнергии.   Эта   конкуренция   усиливается   в   условиях   ввода   новых
мощностей   в   рамках   модернизации   генерирующего   парка   и   отставания   темпов   демонтажа
устаревшего оборудования.

На   зарубежных   энергетических   рынках   Эмитент   работает   в   условиях   конкуренции   с
операторами   экспорта/импорта   соседних   стран   (в   основном),   удерживая   при   этом   ведущие
позиции. Так, в настоящее время при поставке электроэнергии в Литву конкурентами Эмитента
являются   эстонские   экспортеры,   а   также   местные   генерирующие   компании.   Украина   также
может рассматриваться как потенциальный конкурент, будучи избыточной энергосистемой как
по   электроэнергии,   так   и   по   мощности.   В   Казахстане   Эмитент   конкурирует   с   местными
производителями   электроэнергии   и   энергоизбыточными   в   летние   периоды   энергосистемами
Центральной Азии.

С появлением электрической связи постоянного тока Эстония – Финляндия (подводный кабель
Эстлинк ± 350 МВт) конкурентами стали также страны Северной Европы в многоводные
периоды, и эта связь усиливается вторым кабелем ± 650 МВт.

Конкурентами Эмитента за рубежом являются любые потенциальные продавцы
электроэнергии.

Список непосредственных конкурентов Эмитента указан в таблице ниже:

№
п/п

Наименование компании
конкурента

Сфера
возникновения
конкуренции

Регион

Сильные стороны
конкурента

Североевропейские и
балтийские поставщики
электроэнергии и
трейдеры (конкретные
наименования
конкурентов Эмитента не
приводятся, так как на
указанных рынках
отсутствуют
доминирующие
поставщики и их состав
подвержен постоянным
изменениям")

Поставка
электроэнергии в
страны Северной
Европы и страны
Балтии

Финляндия,
Страны Балтии

Сезонная (в разрезе года)
возможность выработки
электроэнергии с
невысокой
себестоимостью,
периодически
возникающая
благоприятная ценовая
конъюнктура на
энергетической бирже
NordPool (в частности в
многоводные периоды, в
частности, в Норвегии и
Латвии)

ОАО "Азерэнерджи"

Поставка
электроэнергии в
Грузию

Закавказские
энергосистемы

Избыточные
генерирующие мощности

АО "Энерго Про Грузия"

Поставка
электроэнергии в
Грузию и Турцию

Грузия, Турция

Компания является одной
из крупнейших
энергетических компаний в
Грузии, занимающейся
производством и

123

распределением
электроэнергии, а также
является держателем
межгосударственного
договора между Грузией и
Турцией на поставку
электроэнергии

ГПВД "Укринтерэнерго",
ДТЭК

Поставка
электроэнергии в
Беларусь, Молдову

Беларусь, Молдова

Избыточные
генерирующие мощности,
географическое положение

Поставщики
электроэнергии стран
Центрально-Азиатского
региона (в первую
очередь, Казахстан,
Кыргызстан) (конкретные
наименования
конкурентов Эмитента не
приводятся, так как на
указанных рынках
отсутствуют
доминирующие
поставщики и их состав
подвержен постоянным
изменениям)

Поставка
электроэнергии в
Казахстан

Казахстан

В ряде случаев более
низкая, чем в России,
себестоимость
производства
электроэнергии.
Кыргызстан – в летнее
время.

Российские
генерирующие компании
(ОАО

"Концерн

Росэнергоатом",

ОАО

"РусГидро",   ОАО   "РАО
Энергетические   системы
Востока",   ОАО   "ДЭК"   (в
составе   ОАО   "РАО   ЕЭС
Востока"),   ОАО   "ТГК–1",
ОАО "ОГК-2"
ОАО "ОГК-4" и др.)

Импорт
электроэнергии на
внутренний рынок
России

Россия

Оплата в российском
рынке мощности
внутренним генераторам и
неоплата импортируемой
мощности

Основные существующие и предполагаемые конкуренты Эмитента на рынке тепловой энергии:

При определении основных конкурентов по отпуску тепловой энергии необходимо учитывать
особенность структуры теплового рынка: ограниченность отпуска тепловой энергии контурами
теплосетей не позволяет существенно расширить долю рынка в краткосрочном периоде.

Главными преимуществами Эмитента являются высокая экономичность, низкая себестоимость
тепла, вырабатываемого при комбинированной выработке электрической энергии и высокая
надежность теплоснабжения.

Конкурентами эмитента являются муниципальные и ведомственные котельные.

Перечень факторов конкурентоспособности эмитента с описанием степени их влияния на
конкурентоспособность производимой продукции (работ, услуг):

124

Существенным конкурентным преимуществом Эмитента является накопленный опыт
осуществления внешнеэкономической деятельности и отлаженная система взаимодействия с
российскими и зарубежными партнерами, а также оптимальное структурирование предложений
по контрактам, максимально учитывающих запросы покупателей. Конкурентами Эмитента за
рубежом являются любые потенциальные продавцы электроэнергии.

Эффективность деятельности Эмитента должна способствовать повышению его
конкурентоспособности в условиях усиливающейся конкуренции в будущем и не допускать
неблагоприятного воздействия на его хозяйственную деятельность и финансовое состояние.

Существенными конкурнтными преимуществами Эмитента на рынке тепловой энергии
являются низкая себестоимость производства тепла, надежность теплоснабжения, а также
наличие ресурсов для подключения новых потребителей.

Эмитент не исключает появления новых конкурентов в будущем.

V. Подробные сведения о лицах, входящих в состав органов

управления эмитента, органов эмитента по контролю за его

финансово-хозяйственной деятельностью, и краткие сведения о

сотрудниках (работниках) эмитента

5.1. Сведения о структуре и компетенции органов управления эмитента

Полное описание структуры органов управления эмитента и их компетенции в соответствии с уставом
(учредительными документами) эмитента:
Органами управления Эмитента являются:
Общее собрание акционеров;
Совет директоров;
Правление Общества (коллегиальный исполнительный орган);
Председатель Правления (единоличный исполнительный орган).

К компетенции Общего собрания акционеров Эмитента в соответствии со статьей 10 Устава
Эмитента (далее также – «Общество») относится:

(1)

внесение изменений и дополнений в Устав или утверждение Устава Общества в новой редакции;

(2)

реорганизация Общества;

(3)

ликвидация Общества, назначение ликвидационной комиссии и утверждение промежуточного и

окончательного ликвидационных балансов;
(4)

определение количества, номинальной стоимости, категории (типа) объявленных акций и прав,

предоставляемых этими акциями;
(5)

увеличение уставного капитала Общества путем увеличения номинальной стоимости акций или

путем размещения дополнительных акций (за исключением случая, установленного пунктом 15.1.7.
настоящего Устава);
(6)

уменьшение уставного капитала Общества путем уменьшения номинальной стоимости акций,

путем приобретения Обществом части акций в целях сокращения их общего количества, а также путем
погашения приобретенных или выкупленных Обществом акций;
(7)

дробление и консолидация акций Общества;

(8)

определение количественного состава Совета директоров, избрание членов Совета директоров

Общества и досрочное прекращение их полномочий;
(9)

избрание и досрочное прекращение полномочий Председателя Правления;

(10)

избрание Ревизионной комиссии Общества и досрочное прекращение ее полномочий;

(11)

утверждение Аудитора Общества;

(12)

принятие решения о передаче полномочий единоличного исполнительного органа Общества

управляющей организации (управляющему);

125

(13)

утверждение годовых отчетов, годовой бухгалтерской отчетности, в том числе отчетов о

прибылях и об убытках (счетов прибылей и убытков) Общества, а также распределение прибыли (в том
числе выплата (объявление) дивидендов, за исключением прибыли, распределенной в качестве
дивидендов по результатам первого квартала, полугодия, девяти месяцев финансового года) и убытков
Общества по результатам финансового года;
(14)

определение порядка ведения Общего собрания акционеров Общества;

(15)

избрание членов счётной комиссии и досрочное прекращение их полномочий;

(16)

выплата (объявление) дивидендов по результатам первого квартала, полугодия, девяти месяцев

финансового года;
(17)

принятие решений об одобрении сделок в случаях, предусмотренных статьей 83 Федерального

закона «Об акционерных обществах»;
(18)

принятие решений об одобрении крупных сделок в случаях, предусмотренных статьей 79

Федерального закона «Об акционерных обществах»;
(19)

принятие решения об участии в финансово-промышленных группах, ассоциациях и иных

объединениях коммерческих организаций;
(20)

утверждение внутренних документов, регулирующих деятельность органов Общества;

(21)

принятие решения о выплате членам Ревизионной комиссии Общества вознаграждений и (или)

компенсаций;
(22)

принятие решения о выплате членам Совета директоров Общества вознаграждений и (или)

компенсаций;
(23)

решение иных вопросов, предусмотренных Федеральным законом «Об акционерных

обществах».

К компетенции Совета директоров Эмитента в соответствии со статьей 15 Устава Эмитента
отнесено:
(1)

определение приоритетных направлений деятельности Общества, стратегии Общества;

(2)

созыв годового и внеочередного Общих собраний акционеров Общества, за исключением

случаев, предусмотренных пунктом 14.8 статьи 14 настоящего Устава, а также объявление даты
проведения нового Общего собрания акционеров взамен несостоявшегося по причине отсутствия
кворума;
(3)

утверждение повестки дня Общего собрания акционеров Общества;

(4)

избрание секретаря Общего собрания акционеров;

(5)

определение даты составления списка лиц, имеющих право на участие в Общем собрании

акционеров, утверждение сметы затрат на проведение Общего собрания акционеров Общества и решение
других вопросов, связанных с подготовкой и проведением Общего собрания акционеров Общества;
(6)

вынесение на решение Общего собрания акционеров Общества вопросов, предусмотренных

подпунктами 2, 5-7, 11, 12, 17-20 пункта 10.1 статьи 10 настоящего Устава;
(7)

увеличение уставного капитала Общества путем размещения посредством открытой подписки

дополнительных акций Общества из числа объявленных, общее количество которых не превышает 25%
от всех размещенных акций Общества;
(8)

размещение Обществом облигаций и иных эмиссионных ценных бумаг, за исключением

случаев, установленных Федеральным законом «Об акционерных обществах» и настоящим Уставом;
(9)

утверждение решения о выпуске (дополнительном выпуске) ценных бумаг, проспекта ценных

бумаг;
(10)

определение цены (денежной оценки) имущества, цены размещения и выкупа эмиссионных

ценных бумаг в случаях, предусмотренных Федеральным законом «Об акционерных обществах»;
(11)

приобретение размещенных Обществом акций, облигаций и иных ценных бумаг в случаях,

предусмотренных настоящим Уставом и Федеральным законом «Об акционерных обществах»;
(12)

определение количественного состава Правления Общества, избрание членов Правления, а

также принятие решения о досрочном прекращении полномочий членов Правления, в том числе
принятие решения о досрочном прекращении трудового договора с ними;
(13)

определение размеров вознаграждений и компенсаций, выплачиваемых Председателю и членам

Правления Общества;
(14)

привлечение к дисциплинарной ответственности Председателя Правления и членов Правления

Общества и их поощрение в соответствии с трудовым законодательством Российской Федерации и
внутренними документами Общества;
(15)

рассмотрение отчётов Правления о деятельности Общества, о выполнении решений Общего

собрания акционеров и Совета директоров Общества;
(16)

принятие решения о приостановлении полномочий управляющей организации (управляющего);

(17)

принятие решения о приостановлении полномочий Председателя Правления Общества и

назначении исполняющего обязанности Председателя Правления Общества;
(18)

рекомендации Общему собранию акционеров Общества по размеру выплачиваемых членам

Ревизионной комиссии Общества вознаграждений и компенсаций и определение размера оплаты услуг

126

Аудитора;
(19)

рекомендации по размеру дивиденда по акциям и порядку его выплаты;

(20)

принятие решения об использовании фондов Общества, утверждение смет использования

средств по фондам специального назначения и рассмотрение итогов выполнения смет использования
средств по фондам специального назначения, а также утверждение внутренних документов Общества,
определяющих порядок формирования и использования фондов Общества;
(21)

утверждение внутренних документов Общества, за исключением внутренних документов,

утверждение которых отнесено к компетенции Общего собрания акционеров, а также иных внутренних
документов, утверждение которых отнесено к компетенции исполнительных органов Общества;
(22)

утверждение бизнес-плана (скорректированного бизнес-плана) и отчета об итогах его

выполнения, в том числе утверждение, изменение, дополнение инвестиционной программы Общества;
(23)

утверждение целевых значений (скорректированных значений) ключевых показателей

эффективности (КПЭ) Общества и отчетов об их выполнении, а также методик расчета и оценки их
выполнения;
(24)

одобрение проектов (в том числе, связанных с созданием новых организаций, совместных

предприятий,   привлечением   инвестиций,   новым   строительством,   реконструкцией,   модернизацией
производственных  мощностей), которые влекут  или  могут  повлечь  расходы либо иные обязательства
Общества   в   размере,   равном   или   превышающем   5   (пять)   процентов   балансовой   стоимости   активов
Общества по данным его бухгалтерской отчетности на последнюю отчетную дату;
(25)

одобрение сделок (включая несколько взаимосвязанных сделок), которые влекут или могут

повлечь возникновение обязательств Общества в размере, равном или превышающем 5 (пять) процентов
балансовой стоимости активов Общества по данным его бухгалтерской отчетности на последнюю
отчетную дату;
(26)

принятие решений об участии Общества в других организациях (в том числе путем учреждения

организации, включая предварительное одобрение решения об учреждении, об утверждении устава
общества и избрании кандидатур в органы управления и контроля), изменении доли участия (количества
акций, размера паев, долей), обременении акций (долей) и прекращении участия Общества в других
организациях, за исключением случаев, предусмотренных пп. 19 п. 10.1. ст. 10 настоящего Устава;
(27)

одобрение следующих сделок:

сделок, связанных с безвозмездной передачей имущества Общества или имущественных прав

требования к себе или третьему лицу;
-

сделок, связанных с освобождением от имущественной обязанности перед собой или перед

третьим лицом;
-

сделок, связанных с безвозмездным оказанием Обществом услуг (выполнением работ) третьим

лицам;
(28)

определение позиции Общества (представителей Общества),по следующим вопросам повесток

дня органов управления дочерних и зависимых обществ (далее – ДЗО):
-

о реорганизации, ликвидации ДЗО;

об определении количества, номинальной стоимости, категории (типа) объявленных акций ДЗО

и прав, предоставляемых этими акциями;
-

об увеличении уставного капитала ДЗО;

о размещении ценных бумаг ДЗО, конвертируемых в обыкновенные акции;

о дроблении, консолидации акций ДЗО;

об одобрении сделок ДЗО (включая несколько взаимосвязанных сделок), связанных с

отчуждением или возможностью отчуждения имущества, составляющего основные средства,
нематериальные активы, объекты незавершенного строительства, целью использования которых является
производство, передача, диспетчирование, распределение электрической и тепловой энергии, балансовой
или рыночной стоимостью более 30 000 000 (тридцати миллионов) рублей;
-

об одобрении сделок (включая несколько взаимосвязанных сделок), которые влекут или могут

повлечь возникновение обязательств ДЗО в размере, равном или превышающем денежную сумму,
эквивалентную 3 000 000 000 (трём миллиардам) рублей.
(29)

утверждение порядка взаимодействия Общества с организациями, в которых участвует

Общество прямо или косвенно;
(30)

определение направлений обеспечения страховой защиты Общества;

(31)

определение закупочной политики в Обществе, в том числе утверждение Положения о порядке

проведения регламентированных закупок товаров, работ, услуг, утверждение руководителя Центрального
закупочного органа Общества и его членов, а также утверждение годовой комплексной программы
закупок и принятие иных решений в соответствии с утвержденными в Обществе документами,
регламентирующими закупочную деятельность Общества;
(32)

отчуждение (реализация) акций Общества, поступивших в распоряжение Общества в результате

их приобретения или выкупа у акционеров Общества, а также в иных случаях, предусмотренных
законодательством Российской Федерации;
(33)

создание филиалов и открытие представительств Общества, их ликвидация, а также внесение

127

изменений и дополнений в Устав Общества, связанных с созданием филиалов, открытием
представительств Общества (в том числе изменение сведений о наименованиях и местах нахождения
филиалов и представительств Общества) и их ликвидацией;
(34)

одобрение крупных сделок в случаях, предусмотренных главой X Федерального закона «Об

акционерных обществах»;
(35)

одобрение сделок, предусмотренных главой XI Федерального закона «Об акционерных

обществах»;
(36)

утверждение регистратора Общества, условий договора с ним, а также расторжение договора с

ним;
(37)

избрание Председателя Совета директоров Общества и досрочное прекращение его полномочий;

(38)

. избрание заместителя Председателя Совета директоров Общества и досрочное прекращение его

полномочий;
(39)

избрание секретаря Совета директоров Общества и досрочное прекращение его полномочий;

(40)

формирование комитетов Совета директоров Общества, утверждение положений о комитетах

Совета директоров Общества;
(41)

утверждение Карты рисков и Плана мероприятий по управлению рисками, а также отчетов по их

исполнению;
(42)

определение порядка распоряжения непрофильными активами Общества, утверждение реестра

непрофильных активов Общества и принятие иных решений в соответствии с утвержденным в Обществе
документами, регламентирующими процедуру распоряжения непрофильными активами;
(43)

иные вопросы, отнесенные к компетенции Совета директоров Федеральным законом «Об

акционерных обществах» и настоящим Уставом.

Компетенция Правления Эмитента определена статьей 21 Устава Эмитента:
(1)

разработка и предоставление на рассмотрение Совета директоров перспективных планов по

реализации основных направлений деятельности Общества;
(2)

подготовка годового (квартального) бизнес-плана и отчета об итогах его исполнения;

(3)

подготовка целевых значений (скорректированных) ключевых показателей эффективности

(КПЭ) и отчётов об их исполнении, а также методик расчета и оценки их выполнения;
(4)

подготовка отчета о финансово-хозяйственной деятельности Общества, о выполнении

Правлением решений Общего собрания акционеров и Совета директоров Общества;
(5)

определение позиции Общества (представителей Общства) по следующим вопросам повесток

дня органов управления ДЗО (за исключением исполнительных органов ДЗО):
-

об определении повестки дня общего собрания акционеров (участников) ДЗО;

об определении количественного состава совета директоров ДЗО, о выдвижении и избрании его

членов и досрочном прекращении их полномочий;
-

об образовании исполнительного органа ДЗО и досрочном прекращении его полномочий;

об одобрении сделок, которые влекут или могут повлечь возникновение обязательств ДЗО в

размере, от 150 000 000 (ста пятидесяти миллионов) до 3 000 000 000 (трёх миллиардов) рублей (за
исключением   сделок,   связанных   с   отчуждением   или   возможностью   отчуждения   имущества,
составляющего   основные   средства,   нематериальные   активы,   объекты   незавершенного   строительства,
целью   использования   которого   является   производство,   передача,   диспетчирование,   распределение
электрической и тепловой энергии);
-

об одобрении крупных сделок, совершаемых ДЗО;

об участии ДЗО в других организациях (в том числе путем учреждения организации, включая

предварительное одобрение решения об учреждении, об утверждении устава общества и избрании
кандидатур в органы управления и контроля), изменении доли участия (количества акций, размера паев,
долей), обременении акций (долей) и прекращении участия ДЗО в других организациях;
-

утверждение в новой редакции, внесение изменений и дополнений в учредительные документы

ДЗО;
-

о совершении ДЗО сделок (включая несколько взаимосвязанных сделок), связанных с

отчуждением или возможностью отчуждения имущества, составляющего основные средства,
нематериальные активы, объекты незавершенного строительства, целью использования которого
является производство, передача, диспетчирование, распределение электрической и тепловой энергии,
балансовой или рыночной стоимостью от 15 000 000 (пятнадцати миллионов) до 30 000 000 (тридцати
миллионов) рублей;
-

об одобрении сделок ДЗО, связанных с отчуждением или возможностью отчуждения прямо или

косвенно недвижимого имущества (в том числе земельных участков и объектов незавершённого
строительства) вне зависимости от его стоимости;
(6)

одобрение сделок (включая несколько взаимосвязанных сделок), которые влекут или могут

повлечь возникновение обязательств Общества, в размере от 2 (двух) до 5 (пяти) процентов балансовой
стоимости активов Общества по данным его бухгалтерской отчетности на последнюю отчетную дату;

128

(7)

предварительное одобрение коллективных договоров, соглашений, заключаемых Обществом в

рамках регулирования социально-трудовых отношений;
(8)

установление социальных льгот и гарантий работникам Общества;

(9)

определение жилищной политики Общества;

(10)

утверждение планов и мероприятий по обучению и повышению квалификации работников

Общества;
(11)

рассмотрение отчетов заместителей Председателя Правления Общества, членов Правления

Общества, руководителей структурных подразделений Общества о результатах выполнения
утвержденных планов, программ, указаний, рассмотрение отчетов, документов и иной информации о
деятельности Общества и его дочерних и зависимых обществ;
(12)

утверждение отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг, отчетов об

итогах приобретения акций у акционеров Общества, отчетов об итогах погашения акций, отчетов об
итогах предъявления акционерами Общества требований о выкупе принадлежащих им акций;
(13)

утверждение кандидатуры независимого оценщика (оценщиков) для определения стоимости

акций, имущества и иных активов Общества в случаях, предусмотренных Федеральным законом «Об
акционерных обществах»;
(14)

утверждение страховщика Общества;

(15)

решение иных вопросов руководства текущей деятельностью Общества в соответствии с

решениями Общего собрания акционеров, Совета директоров Общества, а также вопросов, переданных
на рассмотрение Правления Председателем Правления Общества.

К компетенции Председателя Правления Общества (статья 22 Устава Эмитента) относятся все вопросы
руководства текущей деятельностью Общества, за исключением вопросов, отнесенных к компетенции
Общего собрания акционеров, Совета директоров и Правления Общества.
Председатель Правления Общества без доверенности действует от имени Общества, в том числе, с
учетом ограничений, предусмотренных действующим законодательством, настоящим Уставом и
решениями Совета директоров Общества:
(1)

обеспечивает выполнение планов деятельности Общества, необходимых для решения его задач;

(2)

организует ведение бухгалтерского учета и отчетности в Обществе;

(3)

распоряжается имуществом Общества, совершает сделки от имени Общества, выдает

доверенности, в том числе, выдает доверенности работникам Общества по вопросам трудовых
отношений, открывает в банках, иных кредитных организациях (а также в предусмотренных законом
случаях – в организациях - профессиональных участниках рынка ценных бумаг) расчетные и иные счета
Общества;
(4)

издает приказы, утверждает (принимает) инструкции, локальные нормативные акты и иные

внутренние документы Общества по вопросам его компетенции, дает указания, обязательные для
исполнения всеми работниками Общества, выдает доверенности, в том числе, по вопросам трудовых
отношений;
(5)

организует работу Правления Общества, председательствует на его заседаниях;

(6)

утверждает организационную структуру Общества;

(7)

в соответствии с организационной структурой Общества утверждает штатное расписание и

должностные оклады работников Общества;
(8)

осуществляет в отношении работников Общества права и обязанности работодателя,

предусмотренные трудовым законодательством Российской Федерации. Права и обязанности
работодателя могут передаваться Председателем Правления на основании доверенности;
(9)

распределяет обязанности между заместителями Председателя Правления, членами Правления и

руководителями подразделений прямого подчинения;
(10)

утверждает Положения о филиалах и представительствах Общества;

(11)

не позднее, чем за 45 (сорок пять) дней до даты проведения годового Общего собрания

акционеров Общества представляет на рассмотрение Совету директоров Общества годовой отчет,
бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и об убытках (счет прибылей и убытков) Общества,
распределение прибыли и убытков Общества;
(12)

разрабатывает и представляет на утверждение Правлению Общества целевые значения

ключевых показателей эффективности (КПЭ) для структурных подразделений (должностей) Общества;
(13)

решает иные вопросы текущей деятельности Общества, за исключением вопросов, отнесенных

к компетенции Общего собрания акционеров, Совета директоров и Правления Общества.

Эмитентом утвержден (принят) кодекс корпоративного поведения либо иной аналогичный
документ
Сведения о кодексе корпоративного поведения либо аналогичном документе:
Эмитентом утвержден (принят) кодекс корпоративного поведения. Сведения о кодексе
корпоративного поведения либо аналогичном документе: Кодекс корпоративного управления

129

Эмитента утвержден Решением Совета директоров ОАО «ИНТЕР РАО ЕЭС» 23.04.2008
(Протокол от 23.04.2008 № 1).
За последний отчетный период вносились изменения в устав (учредительные документы)
эмитента, либо во внутренние документы, регулирующие деятельность органов эмитента

Сведения о внесенных за последний отчетный период изменениях в устав эмитента, а также во
внутренние документы, регулирующие деятельность органов эмитента:
Во втором квартале 2012 года были утверждены следующие внутренние документы Эмитента:
- Положение о выплате членам Совета директоров Открытого акционерного общества "ИНТЕР РАО
ЕЭС" вознаграждений и компенсаций. Утверждено решением годового Общего собрания акционеров от
25.06.2012 (протокол от 27.06.2012 № 12).
- Положение о Комитете по стратегии и инвестициям Совета директоров Открытого акционерного
общества "ИНТЕР РАО ЕЭС". Утверждено решением Совета директоров от 16.05.2012 (протокол от
17.05.2012 № 68).

5.2. Информация о лицах, входящих в состав органов управления эмитента

5.2.1. Состав совета директоров (наблюдательного совета) эмитента

ФИО: Бударгин Олег Михайлович
Год рождения: 1960

Образование:
Высшее, Норильский индустриальный институт по специальности "Промышленное и
гражданское строительство", квалификация - "инженер-строитель", год окончания - 1982 г.,
кандидат экономических наук.
Все должности, занимаемые данным лицом в эмитенте и других организациях за последние 5 лет и в
настоящее время в хронологическом порядке, в том числе по совместительству

Период

Наименование организации

Должность

по

2011

н/вр

Открытое акционерное общество "ИНТЕР
РАО ЕЭС"

Член Совета директоров

2011

н/вр

Открытое акционерное общество
"Всероссийский банк развития регионов"

Член Наблюдательного
Совета

2010

н/вр

Открытое акционерное общество
"Федеральная сетевая компания Единой
Энергетической системы"

Член Совета директоров

2009

н/вр

Открытое акционерное общество
"Федеральная сетевая компания Единой
Энергетической системы"

Председатель Правления

2009

Открытое акционерное общество
"Федеральная сетевая компания Единой
Энергетической системы"

Исполняющий обязанности
Председателя Правления

2007

2009

Сибирский федеральный округ

Помощник Полномочного
представителя Президента
Российской Федерации в
Сибирском федеральном
округе

2003

2007

Таймырский (Долгано-Ненецкий)
автономный округ

Губернатор

Доли участия в уставном капитале эмитента/обыкновенных акций не имеет

130

Доли участия лица в уставном (складочном) капитале (паевом фонде) дочерних и зависимых обществ
эмитента

Лицо указанных долей не имеет

Сведения о характере любых родственных связей с иными лицами, входящими в состав органов
управления эмитента и/или органов контроля за финансово-хозяйственной деятельностью эмитента:

Указанных родственных связей нет

Сведений о привлечении такого лица к административной ответственности за правонарушения в
области финансов, налогов и сборов, рынка ценных бумаг или уголовной ответственности (наличии
судимости) за преступления в сфере экономики или за преступления против государственной власти:

Лицо к указанным видам ответственности не привлекалось

Сведений о занятии таким лицом должностей в органах управления коммерческих организаций в
период, когда в отношении указанных организаций было возбуждено дело о банкротстве и/или введена
одна из процедур банкротства, предусмотренных законодательством Российской Федерации о
несостоятельности (банкротстве):

Лицо указанных должностей не занимало

ФИО: Дмитриев Владимир Александрович
Год рождения: 1953

Образование:
Высшее, Московский финансовый институт, специальность "Международные экономические
отношения", год окончания - 1975 г., доктор экономических наук, член-корреспондент Российской
академии естественных наук.
Все должности, занимаемые данным лицом в эмитенте и других организациях за последние 5 лет и в
настоящее время в хронологическом порядке, в том числе по совместительству

Период

Наименование организации

Должность

по

2012

н/вр

Общество с ограниченной
ответственностью "Управляющая компания
РФПИ"

Член Наблюдательного
совета

2011

н/вр

Открытое акционерное общество "Фонд
развития Дальнего Востока и Байкальского
региона"

Председатель Совета
директоров (до 28.11.2011 -
член Совета директоров)

2011

н/вр

Открытое акционерное общество
"Российское агенство по страхованию
экспорных кредитов и инвестиций"

Член Совета директоров

2011

н/вр

Автономная некоммерческая организация
"Агенство стратегических инициатив по
продвижению новых проектов"

Член Попечительского совета

2011

н/вр

Некоммерческий фонд "Аналитический
центр "Форум"

Член Попечительского совета

2011

н/вр

Автономная некоммерческая организация
"Организационный комитет "Россия-2018"

Член Наблюдательного
совета

2010

н/вр

Открытое акционерное общество
"Корпорация развития Северного Кавказа"

Председатель Совета
директоров (до 07.12.2010 -
член Совета директоров)

2010

н/вр

Открытое акционерное общество "КАМАЗ" Член Совета директоров

2010

н/вр

Открытое акционерное общество "ИНТЕР
РАО ЕЭС"

Член Совета директоров

2009

н/вр

Общество с ограниченной
ответственностью "ВЭБ Капитал"

Председатель
Наблюдательного совета

2009

н/вр

Общественная организация "Всероссийская Член Наблюдательного

131

федерация волейбола"

совета

2009

н/вр

Публичное акционерное общество
Проминвестбанк

Председатель
Наблюдательного совета

2009

н/вр

Закрытое акционерное общество
коммерческий банк "ГЛОБЭКС"

Председатель Совета
директоров

2008

н/вр

Открытое акционерное общество
"Аэрофлот-российские авиалинии"

Член Совета директоров

2008

н/вр

Федеральный фонд содействия развитию
жилищного строительства

Член Попечительского совета

2008

н/вр

Совместное общество с ограниченной
ответственностью "Минск-Сити"

Член Наблюдательного
совета

2008

н/вр

Открытое акционерное общество
"Объединенная судостроительная
корпорация"

Член Совета директоров

2008

н/вр

Открытое акционерное общество
"Объединенная авиастроительная
корпорация"

Председатель Совета
директоров (до 13.07.2011 -
член Совета директоров)

2008

2009

Открытое акционерное общество
"Международный аэропорт Шереметьево"

Член Совета директоров

2008

н/вр

Общероссийская общественная организация
"Союз машиностроителей России"

Член Центрального совета,
член Бюро Центрального
совета

2008

2009

Некоммерческая организация "Фонд
развития и поддержки велосипедного
спорта"

Член Попечительского совета

2007

н/вр

Открытое акционерное общество
"РОСНАНО" (до 11.03.2011 -
Государственная корпорация "Российская
корпорация нанотехнологий")

Член Совета директоров

2007

н/вр

Государственная корпорация "Банк развития
и внешнеэкономической деятельности
(Внешэкономбанк")

Председатель
Внешэкономбанка

2007

Государственная корпорация "Банк развития
и внешнеэкономической деятельности
(Внешэкономбанк")

Исполняющий обязанности
Председателя
Внешэкономбанка

2007

н/вр

Некоммерческая организация "Фонд
поддержки инвестиций при губернаторе
Свердловской области"

Член Правления Фонда

2006

н/вр

Общероссийское объединение
работодателей "Российский союз
промышленников и предпринимателей"

Член Правления, член Бюро
Правления – с 2010 по н/в

2006

н/вр

Общероссийская общественная организация
"Российский союз промышленников и
предпринимателей"

Член Правления, член Бюро
Правления - с 2010 по н/в

Доли участия в уставном капитале эмитента/обыкновенных акций не имеет

Доли участия лица в уставном (складочном) капитале (паевом фонде) дочерних и зависимых обществ
эмитента

Лицо указанных долей не имеет

132

Указанных родственных связей нет

Лицо к указанным видам ответственности не привлекалось

Лицо указанных должностей не занимало

ФИО: Ковальчук Борис Юрьевич
Год рождения: 1977

Образование:
Высшее, Санкт-Петербургский государственный университет, юриспруденция.
Все должности, занимаемые данным лицом в эмитенте и других организациях за последние 5 лет и в
настоящее время в хронологическом порядке, в том числе по совместительству

Период

Наименование организации

Должность

по

2011

н/вр

Открытое акционерное общество
"Всероссийский банк развития регионов"

Член Совета директоров

2011

н/вр

Открытое акционерное общество "Центр
финансовых расчетов"

Член Совета директоров

2011

н/вр

Открытое акционерное общество "Третья
генерирующая компания оптового рынка
электроэнергии"

Член Совета директоров

2010

н/вр

Закрытое акционерное общество
"Камбаратинская гидроэлектростанция-1"

Председатель Совета
директоров

2010

н/вр

Общероссийское объединение
работодателей "Российский союз
промышленников и предпринимателей"

Член Правления

2010

н/вр

Общероссийская общественная организация
"Российский союз промышленников и
предпринимателей"

Член Правления

2010

н/вр

Открытое акционерное общество
"Петербургская сбытовая компания"

Член Совета директоров

2010

н/вр

Открытое акционерное общество
"Саратовэнерго"

Член Совета директоров

2010

н/вр

Открытое акционерное общество
"Мосэнергосбыт"

Председатель Совета
директоров

2010

2011

Открытое акционерное общество
"Тамбовская энергосбытовая компания"

Председатель Совета
директоров

2010

2011

Открытое акционерное общество
"Алтайэнергосбыт"

Председатель Совета
директоров

2010

2012

Открытое акционерное общество
"Объединенная энергосбытовая компания"

Председатель Совета
директоров

2012

н/вр

Открытое акционерное общество
"Объединенная энергосбытовая компания"

Член Совета директоров

2010

н/вр

Открытое акционерное общество
"Федеральная гидрогенерирующая
компания-РусГидро"

Член Совета директоров

133

ПАО «Интер РАО ЕЭС». Ежеквартальные отчёты за 2012 год - часть 33